10 Røde flagg for en revisjon av din kanadiske bedrift

Vil du virkelig spasere gjennom en bondefelt som vinker et rødt flagg rundt og stoler på at oksen sov?

Hvis du er selvstendig næringsdrivende, er dette akkurat hva du gjør hver gang du sender din kanadiske inntektsskatt - bortsett fra at når det gjelder Canada Revenue Agency (CRA), er oksen alltid våken, og det er virkelig , veldig lett å få sin oppmerksomhet.

Fordi CRA gransker selvangivelsen av små bedrifter spesielt tett, har kanadiere som er selvstendig næringsdrivende alltid større risiko for å bli revidert enn de som er ansatt av andre.

Og selv om det ikke er en sikker måte å unngå en CRA-revisjon, kan du kutte ned oddsen ved å unngå kjente revisjonsutløsere.

Hvis du vil redusere sjansene for at din småbedrift blir revidert av CRA, unngå disse oppmerksomhetsdragene utløser din inntektsskatt:

1) Avvik i inntektene.

Vær oppmerksom på at inntektene dine blir sammenlignet på alle skatteformer, slik at inntektene du erklærer på inntektsskatt skjemaet, blir sammenlignet med inntektene deklarert på GST-avkastningen din, din ektefelles avkastning, og "informasjon om selvangivelser med opplysninger fra arbeidsgivere, finansinstitusjoner og andre tredjeparter". Hvis de ikke samsvarer, er det revisjonstid.

2) Å være en outlier.

Deklarering av virksomhetsinntekter som er betydelig høyere eller lavere enn normen i bransjen, vil også umiddelbart trekke interesse. CRA har omfattende informasjon om fortjenestemarginene og inntektene for ulike næringer og vil sammenligne inntektene til det som er "vanlig" for en slik virksomhet.

3) Fradrag av store virksomhetsutgifter.

Mens du er i stand til å trekke virksomhetsutgifter fra din inntektsskatt er en av de store skattefordelene ved å drive en bedrift, må du være forsiktig med det. Reklame og markedsføring, måltider og underholdning, reise, diverse og rentekostnader er av særlig interesse for CRA, ifølge Presley og Partners.

Å påberope seg store fradrag i noen av disse områdene er som å sette ut en salt slikk.

Lær innkjøpene for å hevde måltider og underholdningskostnader.

4) Hevder hjemmekontraktsavdrag.

Hjemmekontraktens fradrag er mye fordi hvis du kvalifiserer for det, kan du trekke ut en prosentandel av din leie, eiendomsskatt, verktøy, telefonregninger, forsikring og andre kostnader. Men fordi du krever dette fradraget må du bruke arbeidsplassen i ditt hjem bare for å tjene virksomhetsinntekter og bruke det regelmessig til å møte kunder, kunder eller pasienter, de fleste små bedrifter kvalifiserer ikke og de CRA vet dette. Hvis du ikke bruker ditt hjemmekontor plass utelukkende for forretningsøyemed, gi dette fradraget en savner.

5) Hevder 100% forretningsbruk av et kjøretøy.

MK & Associates kaller hevder dette på din inntektsskatt rødt kjøtt for CRA-agenter. Agenter vet at det er ekstremt sjeldent at en person faktisk bruker et kjøretøy 100% av tiden for virksomheten, spesielt hvis ingen andre kjøretøy er tilgjengelig for personlig bruk og vil sonen i henhold til dette. Det er også et spesielt enkelt skattefradrag for revisorer å avvise fordi så få personer beholder de nødvendige rekordene riktig. Lær hvordan du holder en loggbok for å kreve utgifter til motorkjøretøy.

6) Endringer i aksjonærlån og store saldoer.

Bedriftseiere må også være oppmerksom på at endringer i aksjonærlån eller debetbeløp er også røde flagg. CRA ser etter personlige utgifter registrert som forretningskostnader og lån tatt fra et selskap.

7) Kjører en kontantintensiv virksomhet.

CRA innser at bedrifter som har mye mulighet til å ta kontanter også har mye fristelse til ikke å rapportere all sin skattepliktig inntekt. Så hvis du driver en bedrift som en restaurant, frisørsalong, bar eller annen detaljhandel, driver en skatt eller er en renovering eller boligforbedringsentreprenør, forvent ekstra undersøkelse fra get-go.

8) Gjentatte tap.

Tap skjer. Og en enkelt forretningstap er ikke grunn i seg selv for en revisjon. Men flere år med tap på rad vil utløse en, særlig når disse tapene har blitt brukt til å kompensere for andre inntekter.

Husk å kvalifisere som en bedrift, det må være en rimelig forventning om fortjeneste, og CRAs ide om hva som er rimelig, kan avvike vesentlig fra deg.

9) Å gjøre store veldedige fradrag.

Nok en gang er dette problemet med å falle utenfor normen. Canada Revenue Agency vet nøyaktig hvor mye skattebetalere på inntektsnivå gir deg vanligvis veldedighet, så et rødt flagg dukker opp når dine veldedige donasjoner overstiger dette nummeret. Bidrag som involverer kapitaleiendom er spesielt sannsynlig å bli vurdert.

10) Har familie på lønnslisten.

Det er ingenting galt med din ektefelle eller barnarbeid som en ansatt i din virksomhet; Denne typen inntektsdeling er helt legitim - så lenge du følger reglene. Problemet er at mange små bedrifter ikke gjør det, og gjør små bedrifter som setter sin ektefelle eller barn på lønnen et enkelt mål.

Ærlighet og forsiktighet er de beste retningslinjene

Selv om det er sant at CRA gjør et visst antall revisjoner hvert år bare for å kontrollere overholdelse, om din småbedrift blir revidert, er i stor grad innenfor din kontroll. Omhyggelig oppbevaring og omhyggelig ærlighet vil gå langt i å holde revisorene vekk fra døren din. Og så hvis de noen gang kommer opp, har du ingenting å skjule og dokumentasjonen du trenger for å støtte dine skattekrav.

Relatert : 10 tips for å få gjennom en CRA-revisjon så smertelig som mulig