Grunnleggende om variabel rente lån - Juster og flyt

Når du låner penger, kan renter belastes på en av to måter: med fast rente eller med variabel rente. Noen ganger får du velge, men noen ganger bestemmer lånet (eller långiveren) hva alternativene dine er. Faste priser er ofte tilgjengelige med større lån som boliglån, mens variable priser er vanlige med forbruksgjeld som kredittkort og hjemmekapitalkreditter (HELOCs). Hvorvidt du kommer til å velge, er det viktig å vite hvordan en variabel rente lån fungerer før du bruker en.

Hvordan de jobber

Et lån med variabel rente er (fra långiverens perspektiv) et fleksibel lån. Renten kan endres (eller "variere "), noe som betyr at långivere kan øke eller senke frekvensen over tid. Hvis de vil øke sin inntjening, kan de øke hastigheten; hvis de vil eller trenger å holde lånet konkurransedyktige, kan de la kursen falle.

For hver tidsperiode du låner (hvert år eller hver måned, for eksempel), betaler du renter på din utestående lånebalanse i henhold til hva din rente skjer. Med fast rente lån, kjenner du hva den prisen vil være - den vil forbli den samme gjennom hele lånets løpetid. Men variable priser gjør spådommer vanskelig. Hvorfor det gjelder

Din rente er viktig. Spesielt påvirker det:

Hvor mye du betaler i rentegebyr (jo høyere rente, jo mer koster det å låne)

• Hvilke månedlige innbetalinger vil du se? Se hvordan dette fungerer med et lån kalkulator, eller lære mer om beregning av månedlige utbetalinger.
• Hvis din rente øker, kan du oppleve at et lån (eller alt du kjøper på kreditt) er vesentlig dyrere enn du forventet - og muligens mer enn du har råd til. Det er også muligheten for at kursen din vil redusere, noe som gjør ting rimeligere, men det er sjelden en grunn til bekymring.

Eksempel:

Du har en kredittkortbalanse på $ 10 000, og prisen er for øyeblikket 10%. Du foretar minimumsbetalinger på 2% av lånebalansen (dette blir allerede stygg), begynner på $ 200 per måned og reduserer. Din rentekostnad er omtrent $ 83 per måned, slik at du bare reduserer lånebalansen med $ 117 per måned med hver betaling.

Anta at renten øker til 19% etter to år - 19% er ikke ukjent. På det tidspunktet vil du ha en balanse på $ 7, 545, og månedlige rentekostnader vil hoppe til $ 119 per måned - hver månedlig betaling på $ 150 vil neppe gjøre noe i gjeld! For å kjøre disse tallene selv, bruk en kalkulator for kredittkort minimumsbetalinger. Med store lån som justerbar rente boliglån, kan en litt høyere rente føre til alvorlige og umiddelbare problemer. Din nødvendige månedlige betaling kan øke flere hundre dollar per måned eller mer.Det er penger du må komme opp med med en gang - ikke bare en rentekostnad som du kan ignorere til senere (som uunngåelig kommer før du vil).

Hvordan variabel rente jobber

Lån med variabel rente begynner ofte med lavere rente enn fastrentelån, alt annet likt. Du deler litt risiko med utlåner (risikoen for at renten vil stige) slik at de er villige til å gi deg en pause foran.

Prisene er vanligvis basert på en "indeks" som LIBOR eller Prime Rate, pluss en ekstra margin basert på kreditt, inntekt og andre faktorer. For eksempel, hvis indeksrenten er 4% og utlåner velger en margin på 3%, vil

du

betale rente til en fullt indeksert rente på 7%. Priser flyter opp og ned når den underliggende indeksen beveger seg. For eksempel kan LIBOR bevege seg basert på endringer i økonomien, og lånets rentesats vil følge med og justere. Variabel rente er tilgjengelig (men ikke alltid det eneste alternativet) med kredittkort, studielån, auto lån, boliglån, personlige lån og mer.

Hvilken er bedre: Variabel eller Fast?

Du lurer kanskje på om det er fornuftig å bruke en variabel rente. Hvis du kan forutsi fremtiden, er det en enkel beslutning: Bruk en variabel rente lån når prisene vil falle, og bruk fast rente lån når prisene vil stige.

Fremtiden er dessverre usikkert, så du må gjøre noen forutsetninger og ta litt risiko når du bestemmer deg.

Det er ekstremt vanskelig å forutsi retningen på rentebetalinger. å forutsi timingen

og

retningen til disse trekkene er enda mer galning - selv erfarne eksperter får det galt. Spør deg selv noen viktige spørsmål om lånet ditt og din økonomiske situasjon for å få litt innsikt: Gjør dette kjøp og lån fornuftig -

hvorvidt

• renten beveger seg i fremtiden, og jeg savner ute? Kan jeg ha råd til å betale mer hvis prisene går opp? Hvor mye mer, og hvor sannsynlig er det at lånet mitt kommer dit? Skal jeg
• virkelig
• tjene mer penger om noen år (de fleste antar at de vil, men det virker ikke alltid slik)? Variabel rente er generelt risikere enn fastrente: det er alltid mulighet for at betalingen din (og prisen på varen du kjøpte) øker. Med faste renter kan du miste ut om renten faller, men i det minste vet du det verste fallet. Hvis prisene går ned, kan du til og med få muligheten til å refinansiere til et lavprislån.