Vanlige Intra-Day Stock Market Patterns

Når du handler det amerikanske aksjemarkedet, kan du legge merke til visse tendenser, basert på tid på dagen, som forekommer oftere enn ikke. Disse tendensene eller mønsteret forekommer ikke hver dag, men mange forekommer ofte nok for profesjonelle daghandlere å basere sin handel rundt dem. Det enkleste mønsteret er at det er en tendens for at aksjemarkedet blir mindre volatilt, flatt ut og se mindre volum i og rundt New York lunsjtid.

Mange daghandlere stopper handelen omtrent en halv time til en time før denne sakte sparken, og handler ikke igjen til godt etter lunsjtiden når volatilitet og volum plukker opp igjen.

Det er imidlertid andre tendenser, og de brytes ned på tide på dagen, som følger:

Alle tider er Eastern Standard Time. Annet enn det åpne og lukkede (kl. 9:30 og 16:00) er omtrentlige, og gir bare en grov måling av når en tendens vanligvis oppstår.

9:30: aksjemarkedet åpnes og det er en innledende push i en retning (kan ta et par minutter å komme i gang).

9: 45 AM: Den innledende push ser ofte en betydelig reversering eller tilbaketrekking. Dette er ofte bare et kortsiktig skifte, og deretter reagerer den opprinnelige trendretningen selv.

10:00: Hvis trenden som startet klokka 9:30, er fortsatt i spill, vil det ofte bli utfordret rundt klokken 10. Dette har en tendens til å være en annen gang der det er vesentlig reversering eller tilbaketrekking (se Trunkated Price Swing Strategy for Stock eller Forex).

11: 15-11: 30 AM: Markedet går i lunsjtid, og London blir klar til å lukke. Dette er når volatiliteten vanligvis vil dø ut (i et par timer), men ofte blir det daglige høy eller lavt testet rundt denne tiden. Europeiske handelsmenn må lukke posisjoner eller samle posisjon før de er ferdige for dagen.

Hvorvidt høyder eller nedturer er testet eller ikke, har markedet en tendens til å "drive" for den neste timen eller mer.

11: 45 AM til 1:30 PM: Lunsjen pluss litt tid bufferen. Vanligvis er dette den roligste tiden på dagen. Beste for dagen handelsmenn å unngå det.

1: 30 til 2 PM: Hvis lunsjtiden var rolig, forvent en pause i området som ble etablert i lunsjtiden. Ofte vil markedet forsøke å bevege seg i den retningen det handlet inn før lunsjtiden doldrums satt inn.

2 til 2: 45 PM: Lukk kommer nærmere, og mange handelsfolk handler med trenden tenker det vil fortsette inn i i nærheten. Det kan skje, men forvent noe skarp reversering rundt denne tiden, for på baksiden, med tetteren nærmer seg, er mange handelsmenn raskere å ta fortjeneste og / eller flytte sine bakre stopp nærmere dagens pris.

3 og 3: 30 PM: Dette er store "shake out" poeng, fordi det vil tvinge mange forhandlere ut av deres posisjoner.Hvis en reversering av den foregående trenden oppstår rundt denne tiden, vil prisen sannsynligvis bevege seg veldig sterkt i motsatt retning som handelsmenn blir tvunget ut av å miste handler med tiden viklet ned. Selv om den tidligere trenden opprettholder seg selv gjennom disse periodene, regner med at en rask og betydelig motetrend flyttes.

Som en daghandler er det best å knuse. Ikke bli bundet til en posisjon eller en retning. Det kommer til å være veldig vanskelig å holde en handel veldig lenge mellom klokken 3 og i nærheten.

Den siste timen med handel er den nest mest volatile timen på handelsdagen. Mange daghandlere handler kun den første timen (eller to) og den siste timen på handelsdagen.

3: 58 til 4 PM: Markedet lukkes kl 16; etter dette tørker likviditeten i nesten alle aksjer og ETFer, bortsett fra de aktive aktiva veldig . Lukk alle stillinger et minutt eller mer før avsluttende klokkeslett, med mindre du har ordre som er plassert for å lukke posisjonen din på en avsluttende auksjon eller "kryss" (se NYSE og NASDAQ avsluttende auksjonsinformasjon).

De utvidede versjonene av figur ett og figur to viser disse tendensene som spilles ut i S & P 500-indeksen og S & P 500 SPDR ETF (SPY). Disse skjermbildene ble tatt nesten to år fra hverandre, men tendensene har fortsatt en tendens til å spille ut (men ikke alltid akkurat som diagrammer viser).

Betraktninger

Store nyhetshendelser kan kaste en skiftenøkkel i disse tendensene, noe som resulterer i store trender, reverseringer eller bevegelser gjennom lunsjtiden (eller annen tid) som ville være uvanlig uten noen form for ekstern katalysator. Tidsene som er oppgitt er bare estimater, og kan derfor innlemmes i en handelsstrategi (hvis du tilstrekkelig tester om tendensen er pålitelig) … men tendensen skal aldri brukes som en strategi eller et handelssignal alene.

Registrer deg for Corys weekendnyhetsbrev, som inkluderer aksjer, futures og forexpar å se på, så vel som handelsveiledninger.