Velger den riktige kommunale obligasjonsfondet

Kommunalobligasjonsfond er fondskasser som holder de skattefrie investeringene kjent som kommunale obligasjoner eller obligasjoner. For en bestemt klasse av investor - en med en betydelig skattebyrde, men mindre enn $ 100 000 for å investere - muni-obligasjonsfond kan være det perfekte kjøpet.

Hvis du tenker på å kjøpe et muniobligasjonsfond, er det noen viktige ting å vurdere.

Er et kommunalt obligasjonsfond riktig for meg?

• Ville du gjøre det bedre med et skattepliktig fond? På grunn av obligasjonslåns skattefrihet kan utstedere tilby et lavere avkastning og fremdeles tiltrekke seg kjøpere. Som følge av dette er avkastningene på skattefrie muniobligasjoner en tendens til å være lavere enn avkastningen på skattepliktig fond. Men avhengig av skattekonsollen og staten du bor i, kan du få en bedre avkastning etter skatt ved å kjøpe et skattepliktig fond, betale onkel Sam, og lukte forskjellen.

Hva er skattesituasjonen i hjemlandet ditt?

• Alle obligasjoner er gratis for føderale skatter. Men bare obligasjonene som er utstedt i din stat, er uten statskatter. Så se nøye på tilgjengelige midler. Hvis skattene i staten din er lave, kan du gjøre det bedre med et skattepliktig fond. Enda viktigere, hvis du bor i California og kjøper et fond fullt av New York munis, vil du ikke spare en krone på statlige og lokale skatter. Kan du forutsi fremtiden?
• De fleste av oss er villige til å lage utdannede gjetninger om økonomiens fremtid og vår personlige økonomi. Men få av oss er villige til å satse på våre futures på vår evne til å se fremtiden. Så vær forsiktig. Muni obligasjonsfond, akkurat som alle gjeldsinvesteringer, beveger seg i motsatt retning av renten. På samme måte som prisen på en kommuneobligasjon faller når rentene stiger, vil aksjekursen i obligasjonslån falle blant stigende renter på basert på varigheten av obligasjonene i fondet. Med andre ord, et fond som er fylt med obligasjoner som modnes i mange år fremover, er mer utsatt for rentesvingninger enn et fond med mellomliggende obligasjoner. Hva betaler jeg for dette?

Når du velger et muni-obligasjonsfond, vær spesielt oppmerksom på avgifter. Muni-avkastning er generelt lavere enn på skattepliktige investeringer, og store avgifter kan lett spise opp forskjellen i fortjeneste etter skatt. Unngå å betale provisjoner til meglere og rådgivere. Se etter gratis penger. Hold deg til et fond som har et kostnadsforhold på mindre enn 1%

• Hvilken type avkastning er tilgjengelig? Tidligere er
• ikke prolog. Men du bør fortsatt se på hvor godt et munfond har gjort tidligere før du bestemmer ditt fremtidige potensial. Hvis du lurer på hva som er det beste munifondet for dine behov, bør du vurdere hvor godt et fond har gjort de siste årene. Informasjon om fondets resultater er allment tilgjengelig gjennom de store investeringsinstitusjonene og via nettsteder som MSN Money. Se opp for Alternativ Minimumskatt. Mange muniobligasjoner er underlagt AMT. Fondkjøpere vil investere i slike obligasjoner fordi de har en tendens til å tilby litt høyere avkastning enn ikke-AMT-obligasjoner. Hvis AMT er en bekymring for deg, se etter muni-midler som bare inneholder obligasjoner som unngår AMT-ansvar. Ta kontakt med din revisor før du gjør flyttingen.