Mottakerens betegnelser kan overstyre din vilje

Når er den siste gangen du sjekket for å se hvem du har kalt som mottaker på pensjonskonto, livsforsikring og livrenter? Det er utrolig antall personer som har tidligere ektefeller eller avdøde slektninger som fortsatt er oppnevnt som mottaker på en pensjonskonto hos en tidligere arbeidsgiver, eller på en livsforsikringspolicy som er kjøpt for lenge siden.

Hvorfor vurdere mottakerbetegnelser?

Mange forsømmer å oppdatere mottakerens betegnelser etter ekteskap, skilsmisse eller annen endring i familiens situasjon.

Det er lett å glemme å gjøre dette, og selvfølgelig innebærer det papirarbeid, og hvem liker papirarbeid?

Problemet med dette; Mottakerbetegnelsen er et juridisk bindende dokument, og det erstatter din vilje. Det betyr at uavhengig av din nåværende forholdsstatus, og uansett hva din nåværende vilje sier, vil aktiva gå til personen du har kalt i mottakerbetegnelsen når du sist oppdaterte den.

Mottakers betegnelser Trump Will

Noen tror en oppdatert vilje er alt du trenger. Din vilje eller tillit vil ikke overstyre det som er oppkalt i mottakerbetegnelsen på livsforsikringspolicy, livrente eller pensjonskonto (som en IRA eller 401 (k) plan). Mottakerens betegnelse har forrang, eller som en pokerspiller setter det "mottakerens betegnelse trumper viljen." Og hvis du ikke nevner noen på en IRA-konto? Statlige lover kan da bestemme hvem det går til. Av denne grunn er det viktig at du oppdaterer mottakerens betegnelser for å gjenspeile dine nåværende ønsker.

Eksempel på planlegging Gone Bad

Jeg jobbet med en klient som har kone jobbet for et stort nasjonalt forsvarsselskap. Det var et annet ekteskap, og da hun ble syk med en alvorlig kreft, hadde hun en tillit utarbeidet. Hun ville at hennes to barn og ektemenn hver fikk en tredjedel av hennes eiendeler. Imidlertid oppgraderte hun ikke mottakerens betegnelse med sin 401 (k) plan og slik at den store kontoen alle gikk direkte til mannen.

Han ønsket å respektere hennes ønsker (heldigvis for barna fra hennes tidligere ekteskap), men hvis han satte seg i 401 (k) og betalte det til barna, måtte han rapportere all inntekt på sin avkastning. Han og barna bestemte seg i stedet for å sette opp en IRA i hans navn, men med barna oppkalt som mottakerne, og de ble enige om hver distribusjon han gjorde til dem, kunne han holde tilbake nok til å dekke skattene. Dette viste seg i orden, men vil være et pågående administrativt problem i mange år. Denne typen stress kunne vært unngått ved å oppdatere pensjonsordningens mottakerformular hos kones arbeidsgiver. (Merk: arbeidsgiveren hadde ikke noe valg - de må følge mottakerens betegnelsesskjema på fil og kan ikke endre distribusjonen etter døden selv om alle parter er enige om endringen.)

Slik vurderer du begunstigelsesbetegnelser

Lag en liste over hver pensjonskonto, livsforsikring og livrente du har. Legg til to kolonner i listen din; en for mottaker og en for en dato. For hver konto eller policy skriv ned mottaker og datoen sist oppdatert. I tillegg til en primær mottaker bør du også nevne en betinget mottaker. Dette betyr at hvis den primære støttemottakeren forutser deg, har du allerede angitt hvem kontoen skal gå til.

Hold denne listen i en bindemiddel eller filmappe sammen med dine andre viktige dokumenter. Uansett eventuelle endringer, gjør det til en vane å trekke dette bindemiddelet ut en gang i året og gjennomgå informasjonen i den.

Hvis du trenger å oppdatere en mottaker, ta kontakt med firmaet. De vil sende deg en begunstigelses betegnelse som du må fylle ut, signere og returnere til dem.

Hva om en tillit?

Mange mennesker etablerer en tilbakekallelig levende tillit, som styrer alle eiendelene som har tittelen i tilliten. For eksempel kan du få tittelbankkontoer, investeringskontoer og fast eiendom i tilliten. Du er forvalter og kontrollerer eiendelene mens du er i live og sunn. Tillitsdokumentet heter en etterfølger forvalter, så hvis du blir uføre ​​eller dør, kan etterfølgerforvalteren lett overta uten mye administrativt problem.

Med en IRA eller 401 (k) må en ekte person være kontoinnehaveren. Du kan ikke overskrive IRA eller 401 (k) til tilliten. Du kan navngi tilliten som mottaker av IRA, men det kan være ulemper med dette. Hvis du har betydelige eiendeler i IRA og andre pensjonsplaner, er det best å jobbe med en kvalifisert eiendomsplaneringsadvokat som hjelper deg med å finne ut den beste måten å gi navn til mottakerne.