FINRA BrokerCheck Database

BrokerCheck er en FINRA-tjeneste som gjør det mulig for investorer å sjekke bakgrunnen til meglere (mange, men ikke alle, som i dag kalles finansielle rådgivere) og meglerfirmaer. Den inneholder også informasjon om tidligere registrerte meglere; mange av disse menneskene kan fortsatt jobbe i verdipapir- eller investeringsfeltene, og dermed kan informasjon om dem være til nytte for investorer. Tjenesten er gratis, og datasøk kan utføres via et nettsted.

Rapporter på meglere

For meglere som har blitt registrert hos FINRA innen de siste 10 årene, inkludert meglere som ikke er aktive, inneholder en BrokerCheck-rapport:

• Sammendragsdata på megleren og hans eller hennes legitimasjon
• En liste over hans eller hennes nåværende registreringer, lisenser og bransjeksaminer passerte
• Registrerings- og sysselsettingshistorie: alle FINRA-registrerte verdipapirforetak der han eller hun noen gang har blitt registrert, og også tidligere 10 år, alt annet arbeid (både innenfor og utenfor verdipapirindustrien), militærtjenesten, arbeidsledighet og heltidsopplæring.
• Opplysninger om kundetvister, disiplinære hendelser og økonomiske forhold på meglerens rekord, uansett om megleren faktisk er eller ikke ble funnet å være feil
• Meklerens senest innkomne kommentarer, hvis noen

Vær oppmerksom på at ikke alle handlinger og påstander om meglerens rekord faktisk viser feilaktighet.

Hvis megleren ikke lenger er registrert hos FINRA for over 10 år siden, gjelder den eneste forskjellen i den typiske BrokerCheck-rapporten delen som omhandler opplysningene.

Det omfatter visse kriminelle, regulatoriske, sivilrettige eller kundeklagerhandlinger mot megleren. Hendelser er inkludert i rapporten hvis megleren var:

• Underlagt en endelig forskrift
• Anklaget for (eller plutselig skyldig eller ingen konkurranse om) visse forbrytelser
• Plassert under et sivilt forbud som involverer investeringsrelaterte aktiviteter
• Funnet av en sivile domstol skal være i strid med investeringsrelaterte lover eller forskrifter
• Oppkalt som svarperson eller saksøkt i en voldgiftshandling eller sivilrett som hevder at han eller hun overtrådte salgspraksis, og som utgjorde en pris eller sivil dom mot ham eller henne

FINRA lister hver hendelse som rapportert av verdipapirregulatorer, den enkelte megler og eventuelle involverte firmaer.

Rapporter om meglerfirmaer

Den typiske BrokerCheck-rapporten på et meglerfirma består av:

• En oversikt over firmaet og dets bakgrunn
• Når og hvor firmaet ble etablert
• Folket og organisasjonene med Styring av aksjer eller innflytelse over firmaets virksomhet
• En historie om fusjoner, oppkjøp eller navneendringer
• Firmaets aktive lisenser og registreringer, hvilke typer virksomheter den driver og andre detaljer i forbindelse med virksomheten.
• Opplysninger om voldgift utmerkelser, disiplinære hendelser og økonomiske forhold på firmaets rekord.

Merk at uendelige eller uløste handlinger kan inkluderes, og tilstedeværelsen av slike handlinger er ikke nødvendigvis et tegn på feil.

Informasjonskilder

Informasjonen i BrokerCheck kommer fra den sentrale registreringsbeviset (CRD), som samler registreringen og lisensieringen som er innlevert av meglerfirmaer og meglere.

Regulatorer gir også informasjon til CRD om visse disiplinære tiltak som involverer meglere og meglerfirmaer.

Valuta for informasjon

Registrerte meglere og meglerfirmaer må vanligvis sende oppdateringer til CRD innen 30 dager etter at han / hun / den lærer om en hendelse. BrokerCheck gjenspeiler de nye eller reviderte CRD-dataene umiddelbart. Informasjon er normalt ikke oppdatert for firmaer som ikke lenger er registrert hos FINRA, eller for meglere som ikke lenger er registrert hos FINRA.

Hva BrokerCheck ikke inkluderer.

Eksempler er:

• Dommer og rettigheter som opprinnelig ble rapportert som ventende at de senere var fornøyd.
• Konkursforhandlinger arkivert for over 10 år siden.
• Sosialsikkerhetsnummer
• Informasjon om beboelseshistorikk
• Informasjon om fysisk beskrivelse

Generelt inneholder ikke BrokerCheck data som aldri strømmet inn i CRD, og ​​inneholder heller ikke informasjon som en gang gjorde, men ikke lenger.

FINRA søker å beskytte konfidensiell kundeinformasjon, ekskludere støtende eller ærekrenkende språk, og undertrykke informasjon som gir betydelig identitetstyveri eller personvernproblemer.

Nye opplysningsforslag

FINRA har i 2012 vurdert å øke opplysningene i BrokerCheck, for eksempel:

• Grunner til og kommentarer knyttet til en meglerens oppsigelse
• Opplæringsbakgrunn
• Andre faglige betegnelser, for eksempel CFA eller CFP
• Flere detaljer om investorklager mot meglere

Samtidig kalles det fra investorer for å inkludere resultatene som er oppnådd på eksamener, slik som Serie 7 motsettes av FINRA, og er svært upopulære blant meglere. Eksperter sitert i Wall Street Journal ("Keeping Score: Investor Advocates Push for mer brokeropplysning, inkludert grader på eksamener" 29. mai 2012) spørsmålet om bruken av rapportering av testresultater, siden de viser ikke korrelere med fremtidig investeringsytelse eller servicekvalitet, hoveddriverne til kundetilfredshet.