Hvordan er rentesatser fastsatt

Renter er bestemt av tre krefter. Den første er Federal Reserve, som setter den matte fondskursen. Det påvirker kortsiktige og variable renter. Den andre er etterspørselen etter investorer for amerikanske statsobligasjoner og obligasjoner. Det påvirker langsiktige og faste renter. Den tredje styrken er bankindustrien. De tilbyr lån og boliglån som kan endre renten, avhengig av forretningsbehov.

For eksempel kan en bank øke renten på et kredittkort hvis du savner en betaling.

Hvordan Fed påvirker kortsiktige rentesatser

LIBOR: Dette er frekvensen bankene belaster hverandre for dagslån for å møte Feds reservekrav. Det er et akronym for London InterBank Offer Rate. Det er vanligvis bare noen få tiendedeler av et poeng høyere enn Fed-fondet.

Prime Rate: Hvilke banker belaster sine beste kunder. Det er vanligvis over Fed-fondet, men noen få poeng under gjennomsnittlig variabel rente. Renter påvirker økonomien sakte. Når Federal Reserve endrer Fed-fondet, kan det ta 12-18 måneder for effekten av endringen å perkolere gjennom hele økonomien. Etter hvert som prisene øker, gir bankene sakte lån, og virksomheten reduserer langsomt ekspansjonen. På samme måte oppdager forbrukerne langsomt at de ikke er så rike som de en gang var, og avbrutt kjøp.

Markedsanalytikere og handelsmenn ser imidlertid nøye på de månedlige FOMC møtene.

A. 25 poeng redusere i hastigheten sender umiddelbart markedet høyere i jubel, fordi det vet at det vil stimulere økonomien. På den annen side a. 25 økning i hastigheten kan sende markedet ned, da det forutsetter langsom vekst. Analytikere porer over hvert ord uttalt av noen i Fed for å prøve å få en anelse om hva Fed vil gjøre.

Ulike typer renter er drevet av forskjellige krefter. Variabel rente er akkurat hva navnet sier, de varierer gjennom hele lånets løpetid. For mer, se hvordan Faktisk øker Fed eller senker Fed Funds Rate?

Hvordan treasury-investorer påvirker langsiktige priser

Rente på langsiktige lån, for eksempel 15-årige og 30-årige rentesatsrente, er fastsatt for lånets løpetid, enten 15 eller 30 år. Det samme gjelder for renten på ikke-roterende kreditt. Disse er typisk forbrukslån til biler, utdanning og store forbrukerkjøp som møbler. Disse rentene er høyere enn hovedrenten, men lavere enn revolverende kreditt. Siden disse lånene typisk er en, tre, fem eller ti år, varierer de sammen med rentene på ettårig, femårig og tiårig statsobligasjon.

Disse rentene følger ikke den fulle fondskursen i det hele tatt. I stedet følger de avkastningene på de 10- eller 30-årige statsobligasjonsnotatene.

Disse blir auksjonert av U. S. Treasury Department til høyeste budgiver. Utbyttene svarer til etterspørselen etter markedet. Hvis det er stor etterspørsel etter disse notatene, kan utbyttet være lavt. Hvis det ikke er mye etterspørsel, må utbyttet være høyt for å tiltrekke seg investorer.

Hvordan banker påvirker andre typer rentesatser

Inntil boligboomen i begynnelsen av 2000-årene varierte de sammen med den matede fondskursen. Det er målrenten som er direkte kontrollert av Når boligboomen øktes, ble det opprettet nye typer rentebeløp. Noen varierte prisene i henhold til en tidsplan. Det første året var 1 prosent eller 2 prosent, da satsen hoppet i andre eller tredje år. Mange planla å selge sitt hjem før renten hoppet, men noen ble tatt da boligprisene begynte å falle i 2006.

Enda verre var rentenettlånet. Låntakere betalte bare renter, og aldri redusert rektor. Det verste var det negative avskrivningslånet. Den månedlige betalingen var mindre enn nødvendig for å betale av renten. I stedet økte rektor på dette lånet faktisk hver måned.

Kredittkortfrekvens: Dette er vanligvis den høyeste renten av alle. Det er fordi kredittkort krever mye vedlikehold, siden de er en del av den revolusjonerende kredittkategorien. Disse rentene er vanligvis flere poeng høyere enn LIBOR-kursen.

Hvorfor renten er viktig

Renter styrer pengestrømmen i økonomien. Høye renter svekker inflasjonen, men senker også økonomien. Lav rente stimulerer økonomien, men kan føre til inflasjon. Derfor må du ikke bare vite om prisene øker eller avtar, men hvilke andre økonomiske indikatorer sier.

• Hvis renten øker og forbrukerprisindeksen minker, betyr det at økonomien ikke er overopphetet, noe som er bra.
• Men hvis prisene øker og bruttonasjonalproduktet faller, senker økonomien for mye, noe som kan føre til lavkonjunktur.
• Hvis prisene faller og BNP øker, øker økonomien, og det er bra.
• Men dersom prisene faller og KPI øker, går økonomien mot inflasjon.

Hvordan rentesatser påvirker USAs økonomi

Tilbakegangen i 2008 ble faktisk spådd av en omvendt avkastningskurve. Dette er når statskassen Note langsiktige renter er lavere enn kortsiktige renter. Treasury-utbyttet slo et 200-årig lav på 1 442 prosent. Siden da har avkastningen på 10-årsskatten økt over 2 prosent.

Hvordan rentesatser påvirker deg

De mest direkte effektene rentene har, er på boliglånet ditt. Hvis renten er relativt høy, vil lånene dine bli større. Hvis du kjøper et hjem, betyr dette at du har råd til et billigere hjem. Selv om du ikke er i markedet, vil din boligverdi ikke stige og kunne til og med falle i tider med høye renter.

På den annen side begrenser høye renten inflasjonen.Dette betyr at prisen på andre varer som mat og bensin vil forbli lav, og lønnsslippet ditt går videre. Hvis du var smart nok til å låse et fastrentelån til lav rente, vil inntektene dine strekke seg enda mer.

Hvis renten holder for høy for lenge, forårsaker det en lavkonjunktur, noe som gir oppsigelser som bedrifter sakte. Hvis du er i en syklisk industri eller en sårbar stilling, kan du bli avslappet.