Serie 7 Eksamen for General Securities Representatives

Eksamen i serie 7 administrert av FINRA, ellers kjent som General Securities Representative, er den grunnleggende kvalifikasjonen som er nødvendig for en rekke detaljhandelsposisjoner innen finansiell tjenesteyting, særlig finansiell rådgiver . Ved å holde serie 7-kvalifikasjonen, kan man søke ordre fra allmennheten for kjøp eller salg av alle verdipapirprodukter, blant annet:

• Verdipapirer, for eksempel aksjer og obligasjoner
• Kommunale verdipapirer
• Verdipapirfondsbeviser
• Valg
• Direkte deltakelsesprogrammer
• Investeringsselskapsprodukter
• Variable kontrakter < For å sitte på eksamen 7, må du være assosiert med og sponset av et FINRA medlemsfirma.

Serie 7 Eksamen Format:

Eksamen består av 260 multiple choice spørsmål, delt inn i to tre timers økter på 130 spørsmål hver, med en pause i mellom. Kun 250 av disse spørsmålene teller faktisk; 10 er eksperimentelle spørsmål som vurderes for fremtidige tester, men kandidaten er ikke oppmerksom på hvilke disse er.

Scoring av serie 7-eksamen:

Det er ingen straff for feil svar. Ingen to eksamener er like, selv om folk tar testen samtidig i samme test senter. Således, mens standardpasseringspoenget er 72% (180 korrekte svar ut av 250 som teller), kan passeringspoenget på en bestemt test variere noe fra denne normen for å ta hensyn til svake variasjoner i det totale vanskelighetsgraden fra test til test.

Kandidaten mottar en ekvivalent score, eller en poengsum justert for vanskelighetsgrad, i stedet for en poengsum som reflekterer det faktiske antall korrekte svar.

Innhold av serie 7-eksamen:

Spørsmålene i serie 7-eksamenen er utformet for å dekke:

5 store jobbfunksjoner utført av registrerte representanter

• 17 hovedkategorier av kunnskap som trengs for å utføre disse funksjonene < 43 grupper av regler og forskrifter som styrer disse funksjonene.
• De 5 stillingsfunksjonene inkluderer:
• Oppfordring av kunder og næringsliv

Vurdering av klientens økonomiske stilling, behov og mål

• Åpning av kontoer, overføring av kontoer og registrering av dokumenter < Informere kunder om investeringer og foreta hensiktsmessige anbefalinger
• Oppnå kundeordrer, skriv inn og følge opp
• Spørsmålene knyttet til kunnskapsdekning, for eksempel:
• Riktig kommunikasjon med klienter
• Typer verdipapirer < Hvordan verdipapirmarkedene fungerer

Verdipapirer og investeringsanalyser

• Typer av kontoer
• Prosedyrer for åpning av kontoer, registrering av handler, registrering av dokumenter
• Forretningsadferd og etikk
• Indehavere av britisk og kanadisk kvalifisering ications:
• FINRA anerkjenner at serie 7-eksamenen har mye overlapping med tilsvarende tester administrert av Financial Services Authority (FSA) i Storbritannia og av kanadiske verdipapirmyndigheter.Følgelig kan folk som allerede har slike sertifiseringer kvalifisere som General Securities Representatives lisensiert til å øve i USA ved å ta en kortere versjon av serien 7-eksamen.
• Serien 17 er designet for de med tilsvarende FSA-sertifiseringer i Storbritannia.
• Det har 100 flere valgspørsmål og tar to timer.

Serien 37 er for de som allerede er sertifisert i Canada, Den inneholder 90 flere valgspørsmål og tar to timer og tretti minutter. En kortere eksamen, serien 38, dekker ikke alternativer. Det tar en time og femten minutter og inneholder 45 spørsmål.

Seriene 17, 37 og 38 eksamener kvalifiserer imidlertid ikke innehaveren til å gjøre forretninger i kommunale verdipapirer. Kandidater som ønsker å ha denne kvalifikasjonen må også ta Serie 52 Municipal Securities Representative eksamen, som har 115 spørsmål og tar tre og en halv time. Alternativt kan kandidaten bestemme seg for å satse på full serie 7-eksamen i stedet.

Studier for serien 7:

Selv om noen foretrekker å forberede seg ved å delta i formelle testprep-klasser (for eksempel i de formelle finansielle rådgiveropplæringsprogrammene som store verdipapirforetak pleide å kjøre), selvstudier som ble bygd opp tidligere Egne eksamensspørsmål kan være mer enn tilstrekkelig forberedelse for selvstyrte individer.