Typer av fondsobligasjoner - investeringskategorier

Fondstyper er organisert i kategorier etter aktivaklasse (aksjer, obligasjoner og kontanter) og deretter kategorisert etter stil, mål eller strategi. Læring hvordan verdipapirfond kategoriseres, hjelper en investor til å lære hvordan man velger de beste midlene for ressursfordeling og diversifisering. For eksempel finnes aksjefond, obligasjonsfond og pengemarkedsfond. Aksje- og obligasjonsfond, som primære fondstyper, har dusinvis av underkategorier som nærmere beskriver fondets investeringsstil.

Stock Mutual Fund Categories

Aktiefondene er først kategorisert etter stil i forhold til gjennomsnittlig markedsverdi (størrelsen på en bedrift eller et selskap som er lik aksjekursen ganger antall utestående aksjer):

• Large Cap Stock Funds investerer i aksjer med store markedsverdier (over 11 milliarder dollar, ifølge Morningstar). Disse selskapene er så store at du sikkert har hørt om dem, eller du kan til og med kjøpe varer eller tjenester fra dem med jevne mellomrom. Noen store cap-navnene inkluderer Wal-Mart, Exxon, GE, Pfizer, Bank of America, Apple og Microsoft. Morningstar har også en markedskapitalgruppe, kalt "Giant", som representerer fond som investerer i selskaper med gjennomsnittlig markedsverdi større enn 47 milliarder dollar.
• Mid-cap Stock Funds investerer i aksjer av selskaper med mellomstore kapitaliseringer (mellom $ 2, 5 milliarder og $ 11 milliarder, ifølge Morningstar). Mange av navnene på de selskapene du kanskje kjenner igjen, for eksempel Harley Davidson og Netflix, men andre du kanskje ikke kjenner, for eksempel SanDisk Corporation eller Life Technologies Corp.

• Small Cap Stock Funds investerer i aksjer av selskaper med liten størrelse (mellom $ 750 millioner og $ 2, 5 milliarder, ifølge Morningstar). Mens et milliard dollar-selskap kan virke stort for deg, er det relativt lite sammenlignet med Wal-Marts og Exxons of the World. Morningstar har også en markedskapitalgruppe, kalt "Micro-cap", som representerer fond som investerer i selskaper med gjennomsnittlig markedsverdi på under 750 millioner dollar.

Aktiefondene blir neste kategorisert i henhold til deres mål, som først og fremst blir delt inn i vekst-, verdi- eller blendemål:

• Vekstbeholdningsfond investere i vekstbeholdninger, som er aksjer av selskaper som forventes å vokse med en hastighet raskere enn markedsgjenomsnittet.
• Verdipapirfond investere i verdipapirer, som er aksjer av selskaper som en investor eller fondsbestyrer mener å selge til en pris som er lavere enn markedsverdien. Verdipapirfondene kalles ofte utbyttefond, fordi verdipapirer vanligvis betaler utbytte til investorer, mens den typiske vekstbeholdningen ikke betaler utbytte til investoren fordi selskapet reinvesterer utbytte for ytterligere å vokse aksjeselskapet.
• Blend Stock Funds investerer i en blanding av vekst og verdier aksjer.

Nå som du har lært grunnleggende om kategorisering av aksjefond, vil du forstå hva det betyr, for eksempel hvis du ser et bestemt aksjefond som er kategorisert som et Mid-cap Value Fund. Det er et fond som investerer i en gruppe aksjer som representerer selskaper i mellomstore kapitaliseringer med et verdivurdering.

Aktiefondene kan også kategoriseres som internasjonal eller utenlandsk aksje, til geografisk region, som europeisk eller stillehavsområde, eller til spesialområder som vanligvis kalles sektorfond, som helse, fast eiendom, teknologi, energi, forbruker Stifter, verktøy og så videre.

Obligasjonsfondskategorier

Typer av obligasjonsfond og hvordan de kategoriseres, kan best forstås ved å revidere grunnlinjen for obligasjoner. Obligasjoner er i hovedsak utstedte av enheter, for eksempel den amerikanske regjeringen eller selskaper, og obligasjonsfond er primært kategorisert av de enhetene som ønsker å låne penger ved å utstede obligasjoner:

• Statsobligasjoner investere i ulike typer amerikanske Statsobligasjoner.
• Kommunale obligasjonsfondene investerer i ulike typer kommunale obligasjoner. Obligasjonsutstederen - kommunen - er vanligvis en stat i USA (e. California Municipal Bond).
• Corporate Bond Funds investerer i ulike obligasjoner utstedt av selskaper.

Obligasjonsfondene er også kategorisert etter gjennomsnittlig varighet (lik, men ikke alltid den samme som forfall) av obligasjonene i fondet:

• Langsiktig Obligasjonsfond vil primært kjøpe obligasjoner med en varighet på over 10 år.
• Mellomfristede obligasjonsfond vil primært kjøpe obligasjoner med varighet mellom 3,5 og 6 år.
• Kortsiktige obligasjonsfond vil primært kjøpe obligasjoner med varighet 1-3 år.
• Ultrakortsiktige Obligasjonsfond vil primært kjøpe obligasjoner med varighet mindre enn ett år.

Obligasjonsfondene kan ytterligere preges av kredittkvaliteten til de underliggende obligasjonene som holdes i det enkelte obligasjonsfond. For eksempel er amerikanske statsobligasjoner blant de høyeste kredittkvaliteten (lav risiko for obligasjonseier) og "søppelobligasjoner" er blant de laveste av kredittkvalitet (høyere relativ risiko for obligasjonseier) og kalles ofte høyinntektsobligasjoner.