Trinn baby boomers trenger å ta før pensjonering

Hvis du er en babyboomer i dine høyeste lønnsår, kan det hende at lesing av overskriftene om pensjonsutfordringene som ligger rett rundt hjørnet kan virke litt overveldende. Men det er noen gode nyheter! Ifølge en nylig utgitt forskningsrapport fra Financial Finesse om økonomisk velvære over ulike generasjoner, er Baby Boomers i den sterkeste generelle økonomiske stillingen sammenlignet med andre aldersgrupper.

Men som det er tilfelle med gode nyheter, er det noen dårlige nyheter å sette denne glimmer av håp i perspektiv. Den dårlige nyheten er at et økende antall Boomers føler seg mindre trygg på at de er på rette spor for pensjonering. Selv om det aldri er for sent å planlegge, er virkeligheten at Baby Boomers ikke har så mye tid som yngre generasjoner for å lukke pensjonsberedskapsgapet.

Hvis du er en babyboomer som tenker på dine egne pensjonsutsikter, er det noen viktige skritt du kan ta akkurat nå:

Lag en personlig utgiftsplan med pensjonsbudsjettet i tankene

Budsjettering har dårlig rykte fordi de fleste opplever stress og frustrasjon mens de sliter med å finne en metode for å overvåke utgifter konsekvent. Hvis du er en babyboomer som nærmer seg pensjon, bør du fokusere på å lage en proaktiv utgiftsplan som forteller pengene dine hvor du skal gå på forhånd for å sikre at utgiftene dine er i samsvar med dine livsmål.

Det er mange grunner til at du må opprette en utgiftsplan nå mer enn noensinne. Først vil utgiftsplanene hjelpe deg med å unngå å bruke mer enn du har kommet inn og øke din samlede gjeld. Baby Boomers som er bekymret for sine gjeldsforpliktelser, er mindre tilbøyelige til å rapportere tillit til egen pensjonsberedskap, og disse gjeldsprosessene er en grunn til at mange mennesker utsettes for pensjon.

Bruke planer bidrar også til å frigjøre ekstra penger til å betale ned gjeld. De kan også brukes til å identifisere ekstra besparelser som kan hjelpe deg med å maksimere skattefordelte kontoer som 401ks, IRA og HSAs. Kanskje den største fordelen med å skape et budsjett eller en utgiftsplan i løpet av det siste karrierefasen er bevisstheten om hvor mye inntekt du virkelig trenger å gjøre de tingene du vil gjøre i pensjon. Dine pensjonsberegninger er virkelig på ballpark estimater til du tar deg tid til å virkelig forstå hvor pengene dine går. Å være klar over dine nåværende utgifter gir noen nyttig informasjon for å hjelpe deg med å se hvordan pensjonsinntektsplanen ser ut.

Prioritere dine økonomiske mål

Livet er hva som skjer med deg mens du er i gang med å lage andre planer. I våre økonomiske liv kan det være lett å bli distrahert når flere mål konkurrerer om våre samme begrensede ressurser av tid og penger.Den beste måten å prioritere dine økonomiske livsmål er å lage en plan og sette den skriftlig. Hvis du er gift eller har en partner på vei til økonomisk frihet, sett tid til å diskutere dine korte og langsiktige mål. Hvis du prøver å avgjøre om det er mer fornuftig å komme seg ut av gjeld, spare ekstra midler for pensjonering eller betale for langsiktig omsorgsforsikring, sørg for at de grunnleggende pensjonsbehovene dine dekkes før du bestemmer deg for å sette opp eiendeler for barnet ditt eller barnebarns utdanning.

Dessverre er det ingen økonomiske hjelpeavdelinger der ute for vår egen pensjon. Å vise dine kjære, veien til ekte økonomisk uavhengighet kan være en av de mest minneverdige gaver som du gir folkene som betyr mest.

Evaluere helseforsikringsalternativene dine

Helsekostnadene er en av de største pensjonsplanleggingsproblemene, og dette blir virkelig topp når pensjonen nærmer deg. Fra et budsjettmessig synspunkt er helsemessige kostnader en betydelig del av budsjettet i våre pensjonsår.

Hvis du har pensjonistforsikring, fortsett og begynn å vurdere alternativene og de tilhørende kostnadene. Du bør også besøke helsevesenet. gov side hvis du vil trekke deg tilbake før du fyller 65 år når Medicare-kvalifiseringen starter. Hvis du er i en høyverdig plan med et HSA-alternativ, ta full nytte av din evne til å sette opp til $ 3, 350 for individuell dekning eller $ 6 , 750 for familiedekning (pluss $ 1 000 for både om 55 år eller eldre) før skatt i en helse sparekonto for å dekke fremtidige kostnader.

Plan for potensielle langsiktige pleieutgifter

Kostnader for langvarig pleie kan være en betydelig drenering på pensjonsnettet. Du kan gjøre en god jobb med å samle nok pensjonsmidler til å pensjonere seg bare for å se det forsvinne raskt etter bare noen år med langsiktige omsorgskostnader. Spør noen venner eller familiemedlemmer om hva deres erfaring har omsorg for en elsket som trenger langsiktig omsorgstjenester, og du vil raskt forstå at dette er en reell trussel. Faktisk er det anslått at rundt 70% av de 65 år gamle vil trenge en form for langvarig omsorg. Alzheimer's Association har anslått at kostnaden for demens vil stige fra over 220 milliarder dollar i fjor til mer enn 1 milliard dollar i 2050.

Når du tenker på hvordan du kan betale for langsiktig omsorg, bør du være klar over at Medicare ikke dekker langsiktig omsorg utgifter. Generelt krever Medicaid at du skal bruke nesten alle dine eiendeler til å kvalifisere, og det er en femårig ser tilbake periode på eiendeler som var begavet til andre. Dine valgmuligheter er å betale for lommeboken ved hjelp av pensjonsnettet, bruke ned eiendeler for å kvalifisere for Medicaid, eller kjøpe langvarig pleieforsikring for å beskytte mot denne potensielle risikoen. Du kan lære mer om langsiktig omsorgsforsikring ved hjelp av ressurser og informasjon som er funnet på lifehappens. org eller longtermcare. gov.

Her er noen retningslinjer som hjelper deg med å velge den beste måten å betale for fremtidige langsiktige omsorgsrelaterte utgifter:

Hvis du forventer at pensjonsmidler vil være et sted mellom $ 200k og $ 2-3 millioner i eiendeler, kan ønske å vurdere å kjøpe langsiktig omsorg forsikring dekning.

Sjekk om staten din tilbyr et langsiktig omsorgspartnerskapsprogram. Disse programmene tillater deg å beholde en ekstra mengde eiendeler som tilsvarer den faktiske forsikringsdekningen kjøpt gjennom det langsiktige omsorgsforsikringsprogrammet, og du vil fortsatt kvalifisere for Medicaid hvis du bruker alle fordelene.

• Gjennomgå investeringsporteføljen regelmessig for å bekrefte at den er riktig diversifisert.
• "Sett det og glem det" tilnærming til å investere i pensjonering, kan ikke skade deg så mye i de tidlige stadiene av karrieren din. Men som pensjonisttilnærming nærmer seg tidshorisonten, og du vil ikke ha så mye tid til å gjenopprette fra et stort tap. En nylig generasjonsforskningsrapport fra Financial Finesse fant at knapt en tredjedel av alle Boomers hadde 15% eller mer av porteføljen i ett lager. Baby Boomers rapporterte også den største nedgangen i å balansere investeringskontoene til en hvilken som helst generasjon på årsbasis.

Vurder å diversifisere dine pensjonsinvesteringer hvis du for tiden har mer enn 10-15% i en aksje. Individuelle aksjeselskaper har betydelig oppadgående potensial, men de kan også avta betydelig eller gå til null og aldri komme seg. Dette er spesielt risikabelt for arbeidsgiverlager, siden du kan være ute av en jobb samtidig som besparelsene dine blir decimert.

Når du har vurdert din individuelle eksponering, tenk stort bilde og kontroller at den samlede investeringsporteføljen er fordelt på riktig måte mellom ulike typer aktivaklasser som aksjer, obligasjoner, fast eiendom og kontanter. En av de enkleste måtene for å sprede pensjonsinvesteringene er gjennom bruk av et balansert fond eller et måldato pensjonsfond. Du kan også lage din egen kapitalfordelingsmiks ved å bruke disse retningslinjene og gjenopprette regelmessig.

Anslå hvor mye penger du vil ha i løpet av pensjonsårene.

Å drive en grunnleggende pensjonsberegning minst en gang i året er en best mulig økonomisk planleggingsaktivitet. Så hvorfor er det at så mange babyboomere ikke har plaget seg med å ta seg tid til å regne ut om de er på rette spor for å møte sine fremtidige inntektsmål gjennom hele pensjon?

Det er mange grunner til at folk ikke tar deg tid til å drive en grunnleggende pensjonskalkulator. Noen vanlige grunner er frykt for å finne ut at de ikke er på rett spor, usikkerhet om hvilke verktøy som skal brukes til å vurdere deres fremgang, og en generell mangel på tillit de sparer nok.

Hvor mye inntekt vil du virkelig trenger i pensjon?

Den beste tilnærmingen er å begynne å forutse om du planlegger å bare forsøke å opprettholde din eksisterende levestandard eller forutse at du trenger mer eller mindre. Hvis du har 5 år eller mindre til ønsket pensjonsalder, bør du fullføre en faktisk budsjettplan for pensjonering. Her er en grunnleggende mal du kan bruke for å komme i gang.

Ellers er den generelle veiledningen i utgangspunktet rettet mot en inntektsrate på 70 til 90%. Du kan alltid justere dette opp eller ned avhengig av ønsket pensjonsalder.Det viktigste å gjøre er å anslå om du vil kunne generere nok inntekt fra alle potensielle ressurser for å oppnå en følelse av økonomisk uavhengighet. Som denne artikkelen påpeker, er det mange kalkulatorer der ute, og det er sannsynlig at pensjonsplanen på jobb selv har en innebygd kalkulator.

Hvis du ikke har kjørt din egen pensjonsoverslag, ta nylig tiltak og ta pensjonsplanleggingsarbeidet til neste nivå.