Trinn du må ta innen 5 års pensjonering

En måte å gjøre en begivenhet stressende: gå inn i den uforberedte. Hvis du er innen fem år med pensjon, må du ikke utsette. Fem år kan virke som en lang tid, men det går fort. Og forskning viser at de som begynner å planlegge minst fem år, har en lykkeligere pensjon! Det er ingenting å tape og bare lykke til å vinne ved å ta følgende fem kortsiktige pensjonsplanleggingsforløp så snart som mulig.

en. Øk kontantreserver

Søknad om pensjoner og trygdeordninger, samt å sette opp uttak fra IRAs og 401 (k) planer, tar tid og papirarbeid. Ting kan bli forsinket, og du kan ikke alltid få din første pensjonskontroll i tide, så du vil planlegge for en feil eller to underveis.

Forbered deg på forsinkelser ved å ha ekstra kontantreserver tucked away i sikre investeringer; ting som sparing, kontroll og pengemarkedsregnskap. Beløpet som ligger i veien er alt fra tre til seks måneders levetidskostnader.

2. Estimere hvor mye penger du trenger å pensjonere

For å avgjøre om du har nok til å gå på pensjon, må du utvikle et nøyaktig estimat av hvor mye penger du bruker, og hvor mye inntekt du vil ha hver måned. Selv om kjedelig, er dette det viktigste pensjonsplanleggingsarbeidet du kan ta.

Start med en gul pute og skriv ned din nåværende hjemlønn og dine nåværende månedlige utgifter.

Ikke glem om variable kostnader som hobbyer, hjem forbedringer og reparasjoner av kjøretøy.

Skriv deretter ned den månedlige inntekten som vil være tilgjengelig fra pensjon, trygd og IRA / 401 (k) uttak. Er dette nummeret nær din nåværende ta boligbetaling? Hvis ikke, har du fire valg: bruke mindre i pensjon, spar mer nå, jobbe noen ekstra år eller tjene høyere avkastning på investeringene dine.

Hvis du ikke er god til å gjøre disse beregningene på ditt eget søk etter en kvalifisert finansiell rådgiver for å hjelpe. Pensjonering er forhåpentligvis noe du bare gjør en gang, så søker profesjonell hjelp er helt greit.

3. Vurdere skattekonsekvenser

Vil du være i en lavere skattekonsoll om noen år? Så sørg for å maksimere fradragsberettigede bidrag nå. Tenker du på å flytte? Opp til $ 500 000 hvis gift ($ 250 000 hvis enkelt) av gevinst ved salg av hjemmet ditt, kan være skattefritt (underlagt gjeldende IRS-forskrifter). Har du aksjeselskap som må diversifiseres? Planlegg for hvor mye skatt som skal skyldes året du selger aksjen, eller spred salg over flere kalenderår.

Pensjonister undervurderer rutinemessig mengden skatt de betaler ved pensjonering. En liten planlegging i dette området kan holde deg ute av store problemer senere.

4. Diversifiser investeringene dine

Når du ser på porteføljen, går du opp og deretter ned igjen er aldri morsomt, men til slutt, så lenge du ender med en stor nok pott med penger, spiller det ingen rolle hvordan du kom dit.

Når du er pensjonert, er det imidlertid en annen historie. Når du tar regelmessige uttak fra en portefølje, har volatiliteten en mye større innvirkning.

Dette er noe vi pensjonsplanleggere kaller sekvensrisiko. Redusere opp og ned er kan øke oddsene dine så mye at pengene dine varer gjennom forventet levetid.

Bruk tid på å finne ut hvilken blanding av investeringer som skal oppnå avkastningen du trenger, mens du har et nivå eller en risiko som er rimelig for deg. Risikoen / returegenskapene til porteføljen din vil avgjøre hvor mye inntekt du vil ha, og hvor lenge den varer.

5. Utdann deg selv

Selv om det er tilrådelig å søke profesjonell veiledning, er sannheten ingen som noensinne bryr seg om pengene dine så mye som du gjør. Ta deg tid til å lære om pensjonsplanlegging og investering.

Du vil lære om å investere tilnærminger som påvirker distribusjonsfasen ved pensjonering, da det er ganske annerledes enn akkumuleringsfasen.

Og kaste ut gamle forestillinger som "livrenter er ikke gode" eller "omvendte boliglån er dårlige". Tilnærm din planlegging med et åpent sinn og med sikte på å sikre at inntektene dine er sikre. Denne tilnærmingen vil føre deg til å gjøre mer hensiktsmessige valg enn hvis du fokuserer på å få den høyeste avkastningen.

Noen forslag: delta i en investeringsklasse på lokalsamfunnsskolen, ta en online investeringsklasse, les bøker og bruk internett til å lære. Du har brukt en betydelig del av livet ditt som tjener disse pengene; nå er det på tide å lære hvordan det tjener for deg.