Video: Paul Tudor Jones II: Why we need to rethink capitalism 2025
Det finnes mange forskjellige hedgefond rundt om i verden som genererer alfa ved hjelp av en rekke forskjellige strategier, alt fra arbitrage til short selling. I løpet av de siste årene har global makroøkonomisk ("global makro") investering blitt stadig mer populær på grunn av turbulensen som påvirker mange deler av verden. Mange av disse midlene må regelmessig rapportere sine største beholdninger til US SEC. , noe som skaper en mulighet for investorer til å piggy tilbake på kunnskapen.
I denne artikkelen tar vi en titt på de tre øverste makro hedgefondene og hvordan internasjonale investorer kan følge sin virksomhet ved å lese SEC-arkiver.
Slik leser du SEC Filings
Den viktigste SEC-filingen for internasjonale investorer å se på når man analyserer hedgefond, er Schedule 13F-arkiveringen, som inneholder en detaljert oversikt over fondets største beholdninger. Ved å sammenligne disse beholdningene mellom to tidsperioder, kan investorene bestemme hvilke aksjer, midler eller andre eiendeler som ble kjøpt eller solgt over tid.
Mange nettsteder tar sikte på å forenkle denne prosessen ved å automatisere sammenligningen av aktiva mellom perioder, inkludert Whale Wisdom, men investorer kan finne informasjonen gratis på SECs nettsted. Investorer kan også vurdere å sette opp e-postvarsler gjennom mange forskjellige selskaper for SEC-arkiver, så snart varslene blir offentliggjort.
Mens SC 13F-arkiveringen må gjøres regelmessig, er det viktig å merke seg at det er en forsinkelse mellom fondet som kjøper en eiendel og at de avslører kjøpet i regulatoriske søknader.
Investorer bør være sikker på å sammenligne prisen som er betalt av fondet på kjøpstidspunktet til dagens markedspris for å vurdere om den forventede bevegelsen allerede har skjedd.
Bridgewater Associates
Bridgewater Associates er et verdensomspennende makro hedgefond på 150 milliarder dollar som investerer basert på økonomiske trender, som inflasjon, valutakurser og amerikanske bruttonasjonalproduktavlesninger.
Hedgefondet var blant de raskest voksende kapitalforvalterne i verden mellom 2000 og 2005 som tidlige pionerer for valutaoverleggingsstrategier, absolutte returprodukter og risikoparitetskonsepter.
I 2010 ble selskapet rangert som nummer 1 i Institusjonelle Investors Worlds Top 100 Hedge Funds-liste og mottok blant annet Macro Focused Hedge Fund Firm of the Year-prisen. AR & A rangerer også selskapets nr. 1 i sitt Hedge Fund Report Card og Million Dollar Club-kategorier, gitt sin konsekvente utkonkurranse av konkurrenter og innovative strategier som det bringer til markedet.
Caxton Associates
Caxton Associates er et globalt makro hedgefond som gjør investeringer basert på analysen av verdensomspennende økonomiske trender.I følge Financial Times-intervju med Andrew Law i 2013 er sikringsfondet i stor grad fokusert på tre kjerneprinsipper, blant annet å lytte til markedene, legge merke til politikken og effektivt håndtere risiko for å forbedre langsiktig avkastning.
Mens hedgefondet opplevde noen innløsningsproblemer tidlig i historien gjennom 2008, har det gjort over 13 milliarder kroner for sine kunder - eller 14% årlig - med halv volatilitet på S & P 500, noe som gjør det til en ledende blant globale makro hedgefond og en solid utøver blant alle hedgefondene generelt.
Selvsagt har selskapet heller aldri satt inn noen innløsninger heller - selv i 2008.
Soros Fondforvaltning
Soros Fondforvaltning er et hedgefond som ble omklassifisert som et "familiekontor" som drives av den legendariske milliardær George Soros. I tillegg til å bryte Bank of England tilbake i 1992, netting mer enn en milliard pund på en enkelt dag, har han i gjennomsnitt en årlig avkastning på 20% de neste fire tiårene, noe som gjør fonden til en av de beste i bransjen .
Fondet er generelt fokusert på å investere i offentlige aksje- og rentemarkeder over hele verden, samt valuta, valuta, råvarer, private equity og venturekapitalfond. Selskapet har store investeringer i transport, energi, detaljhandel, finans og andre næringer, noe som gjør investeringene verdt å flytte inn i fremtiden.
Key Takeaway
Internasjonale investorer kan skaffe seg mye innsikt ved å følge investeringene fra ledende globale makro hedgefond. I tillegg til disse tre fondene, kan investorer se på SEC-arkivene knyttet til mange andre fond for å lage lister over "aksjer som skal sees" som et alternativ til å investere i bredere børsnoterte fond ("ETFs") som Kan ikke tilby like mye alfa.
Kan nye investorer kjøpe inn et hedgefond?
Kan nye investorer kjøpe inn i et hedgefond? Slik fungerer hedgefondene, enten du kvalifiserer, og hvis du skal investere.
Å Investere i et hedgefond kan være vanskelig
Investorer på grunn av noen praktiske begrensninger, så vel som noe som er kjent som regel D.
Topp 5 Økonomiske indikatorer for globale investorer
Lær de fem viktigste økonomiske statistikkene for globale investorer som ønsker å forbedre deres avkastning over tid.