Forstå og velge livsforsikring

Valgene i livsforsikringer kan virke forvirrende, og de er vanskelige å forstå ved første øyekast. Det er vanskelig å vite nøyaktig hvor du skal begynne.

Du bør begynne med et sviktende enkeltklingende spørsmål: Trenger du livsforsikring i det hele tatt? Ditt detaljerte svar på det spørsmålet kan hjelpe deg med å bestemme hvilken type livsforsikring du skal kjøpe, forutsatt at du bestemmer deg for at du trenger det.

Hvis du bestemmer deg for at du virkelig trenger livsforsikring, så er ditt neste skritt å lære om ulike typer livsforsikring, og for å sørge for at du kjøper riktig type politikk.

Trenger du virkelig livsforsikring?

Livsforsikringsbehov varierer avhengig av din personlige situasjon - folkene som er avhengige av deg.

Hvis du ikke har noen avhengige, trenger du sannsynligvis ikke livsforsikring. Hvis du ikke genererer en betydelig prosentandel av familiens inntekt, kan du eller ikke trenger livsforsikring.

Hvis lønnene dine er viktige for å støtte familien din, betale boliglån eller andre gjentatte regninger eller sende barna til college, bør du vurdere livsforsikring som en måte å sikre at disse økonomiske forpliktelsene dekkes i tilfelle dødsfallet ditt.

Hvor mye livsforsikring trenger du?

Det er vanskelig å bruke en tommelfingerregel fordi mengden livsforsikring du trenger avhenger av faktorer som dine andre inntektskilder, hvor mange avhengige du har, din gjeld og din livsstil.

Det er imidlertid en generell retningslinje du kan finne nyttig: vurdere å oppnå en policy som vil være verdt mellom fem og ti ganger din årslønn i tilfelle din død.

Utover denne retningslinjen, kan du vurdere å konsultere en økonomisk planleggingsprofessor for å avgjøre hvor mye dekning skal oppnås.

Typer livsforsikringspolitikk

Det finnes flere forskjellige typer livsforsikringer, inkludert hele livet, livsperioden, variabelt liv og universell liv.

Hele livet gir både en dødelig fordel og kontantverdi, men er mye dyrere enn andre livsforsikringer.

I tradisjonelle livsforsikringspolicer forblir premiene dine det samme før du har betalt politikken. Politikken selv gjelder til din død, selv etter at du har betalt alle premiene.

Denne typen livsforsikring kan være dyr fordi fordi store provisjoner (tusenvis av dollar det første året) og avgifter begrenser kontantverdien i de tidlige årene. Siden disse gebyrene er bygd inn i de komplekse investeringsformlene, innser de fleste ikke hvor mye av pengene deres går inn i deres forsikringsagents lommer.

Variabel livsforsikring, en form for permanent livsforsikring, oppgjør en kontant reserve som du kan investere i et av valgene som tilbys av forsikringsselskapet.Verdien av kontantreserven avhenger av hvor godt disse investeringene gjør.

Du kan variere premiebeløpet med universelle livsforsikringer, en annen form for permanent livsforsikring, ved å bruke en del av din akkumulerte inntekt for å dekke en del av premiekostnaden. Du kan også variere mengden av dødsfordelen. For denne fleksibiliteten betaler du høyere administrasjonsgebyrer.

Noen eksperter anbefaler at hvis du er under 40 år og ikke har en familie disposisjon for en livstruende sykdom, bør du velge en tidsforsikring som gir en dødsfordel, men ingen kontantverdi.

Livsforsikringskostnader

Den rimeligste livsforsikringen vil trolig være fra arbeidsgiverens livsforsikringsplan, forutsatt at arbeidsgiveren tilbyr en. Disse retningslinjene er vanligvis terminspolicyer, noe som betyr at du er dekket så lenge du jobber for den arbeidsgiveren. Noen retningslinjer kan konverteres ved oppsigelse.

Kostnaden for andre typer livsforsikring varierer sterkt, avhengig av hvor mye du kjøper, hvilken type politikk du velger, underwriter praksis, og hvor mye provisjon selskapet betaler din agent. De underliggende kostnadene er basert på aktuarmessige tabeller som viser forventet levetid. Personer med høy risiko, som de som røyker, er overvektige, eller har en farlig yrke eller hobby (for eksempel flygende) betaler mer.

Det er ofte skjulte kostnader i livsforsikringer, som avgifter og store provisjoner, som du kanskje ikke finner ut om før du har kjøpt retningslinjene.

Det er så mange forskjellige typer livsforsikring, og så mange selskaper som tilbyr disse retningslinjene, anbefaler jeg at du bruker en avgiftskonsulent som, for et fast gebyr, vil undersøke de ulike retningslinjene som er tilgjengelige for deg og anbefale en som passer best til dine behov. For å sikre objektivitet, bør din rådgiver ikke være tilknyttet et bestemt forsikringsselskap og bør ikke motta noen provisjon fra noen politikk.

En sunn 30 år gammel mann kunne forvente å betale ca $ 300 i året for $ 300 000 livsforsikring. For å motta samme mengde dekning under en kontantverdipolitikk, vil det koste over $ 3 000.

Bunnlinjen

Når du velger livsforsikring, bruk Internettets ressurser til å utdanne deg selv om livsforsikring grunnleggende, finne en megler du stoler på , så har de retningslinjer han / hun anbefaler evalueres av en avgiftskonsulent.

Internasjonalt kjent finansiell rådgiver Suze Orman mener sterkt at hvis du vil ha forsikring, kjøp begrepet; hvis du vil ha en investering, kjøp en investering, ikke forsikring. Ikke bland de to. Med mindre du er en svært kunnskapsrik investor og forstår alle implikasjonene til de ulike typer livsforsikringer, bør du mest sannsynlig kjøpe livsforsikring.