Hva er gjeldende skattebegrensning, rente og fritak?

Spørsmål: Hva er gjeldende skattesats og grenser?

Svar: Den nye eiendomsskatten grensen for 2016 er justert for inflasjon og offisielt annonsert av IRS. Hver enkelt person kan legge igjen $ 5, 450 000 før han eller hun har underlagt Federal Estate Taxes, som belastes med 40% for beløp over fritaket. Giftpar kan velge å kombinere sine skattefritakelser (papirarbeidet må gjøres riktig når den første ektefellen dør!), Og bringer den til $ 10, 900, 000; en stor fordel når vi overfører rikdom til barn, barnebarn, nieser, nevøer og andre familiemedlemmer.

(Merk: Eiendomsskatt og gaveskatt gjelder ikke for overføringer mellom de fleste giftepar i USA. En gift person kan gå eller bøte i livet eller ved døden ubegrensede eiendeler til hans eller hennes ektemann eller kone uten å betale eiendomsskatt eller gaveavgift, en annen av de mange betydelige økonomiske fordelene ved ekteskap.)

Disse tallene økes fra $ 5, 430 000 per enkeltperson, eller $ 10, 860 000 per ektepar, over skattefritakelsene på plass i løpet av 2015. Eiendomsskattesatsen i seg selv ble uendret med bitt tatt av IRS kommer inn på 40% av overskytende beløp over unntakene.

Eiendomsskatten er knyttet til levetidskattfritakelsen.

I henhold til gjeldende lov er $ 5, 450, 000 individuelle eller $ 10, 900 000 giftede skattefritak knyttet til identiske levetid for gavefradrag ( $ 5, 450, 000 per person eller $ 10, 900, 000 per ektepar). Her er en rask og enkel forklaring på hva det betyr i praksis.

Hvert år kan du gi en person $ 14 000 uten å måtte betale gaveskatt på pengene (det finnes generelle unntak fra denne regelen, for eksempel kan du betale ubegrensede beløp for studie- og studiekostnader ). Hvis du er gift, kan du og din ektefelle kombinere fritaket ditt og ta det til $ 28 000.

Tenk deg at du hadde fire barn som du ønsket å lage en skattefri gave på.

Du kan gi hver av de fire $ 14 000 (totalt $ 56 000), og din mann eller kone kan gi hver av de fire $ 14 000 (totalt $ 56 000). Det betyr at i et enkelt kalenderår var du i stand til å gi $ 112 000 uten å betale gaveavgift.

Hva om du ønsket å gi hvert barn $ 1, 000, 000? Du kan gå videre og gjøre det, enten du velger å betale gaveavgiften på $ 888 000 beløpet som overstiger de årlige gjeldsavgiftene, eller, i stedet, ved hjelp av en del av din levetidskatt eksklusjonsgodtgjørelse, som er knyttet til eiendommen din skattefritak. Du ville hevde det, og $ 888 000 ville komme ut av den $ 10 900 000 skattefritakelsen du delte med din ektefelle.Det betyr at hvis du begge døde, ville du bare kunne overføre $ 10, 012, 000 til dine arvinger før du betalte 40% eiendomsskatten.

Dette kan være en intelligent strategi fordi den fjerner eiendeler fra boet, hvor eiendeler kan sammensettes i barn, barnebarn eller andre arvinger. En illustrasjon kan hjelpe.

Et eksempel på å bruke eiendomsskattegrensene tidlig ved å kreve din livstidsskattegradsgrenseutestenging

Tenk deg at et gift par, Thomas og Elizabeth, bestemmer seg for å gi $ 10, 900 000 til sine barn rett utover deres årlige gave skattefritakelse.

Dette vil bruke 100% av deres levetidskattfritak og betyr at eiendomsskatt skyldes den første penny igjen når de dør. De forventer å være bosatt ytterligere 25 år basert på ordinære forventninger til forventet levetid. To ting har nå skjedd:

$ 10, 900, 000 kan investeres av barna med alle gevinstene, utbyttene, rentene og husleiene som vokser i sine

1. sine respektive eiendommer. Hvis barna kunne sammensatte sine penger på 8% per år i 25 år, ville de ha $ 74, 648, 380. Den $ 63, 748, 380 som har påløpt under sitt eierskap, regnes ikke som en del av foreldrenes eiendom så Det gikk effektivt på vegne av eiendomsskatten. Når det er en inflasjonstilpasning til skattefritaket, blir differensialet lagt tilbake til Thomas og Elisabeths eiendom. For eksempel snakket vi om hvordan skattefritakelsen økte til $ 10, 900 000 i 2016 fra $ 10, 860 000 i 2015. Det er en ekstra $ 40 000. Hvis en person hadde brukt all sin eiendomsskatt / levetid gaveavgift fritak for $ 10, 860 000 i fjor, ville de våkne opp for å finne seg selv med $ 40 000 i nyutstedte unntak som de kan utnytte til deres bekvemmelighet. I løpet av et kvart århundre, vil Thomas og Elizabeth trolig kunne overføre enda flere eiendeler ettersom fritakene er forhøyet i nominelle termer, pluss at de fortsatt har $ 14 000 per person, per mottaker årlig gavefradrag de kan bruke etter eget skjønn. Praktisk sett er det mulig å omgå eiendomsskatten og gjeldsavgiftsfritakene enda mer effektivt ved å benytte ting som likviditetsrabatter i familiebegrensede partnerskap og nedsatte familielån til lavest gjeldende skattesats som kreves av IRS-regelverket. Med en 25 års tidshorisont bør en god rådgiver som oppnår tilfredsstillende avkastning på eiendeler, kunne få $ 100, 000, 000 eller mer (i noen tilfeller, vesentlig mer) i hendene på arvingene uten å betale skatt på eiendom.