Hva er Drawdown? En forklaring og eksempler

Tegning er forskjellen mellom balansen på kontoen din og nettobalansen på kontoen din. Nettobalansen i åpen handel som er valuta i fortjeneste eller i tap. Når nettobalansen din er lavere enn kontosaldoen, har du det som kalles en nedtelling.

La oss for eksempel si at et valutahandelssystem starter med en balanse på $ 100 000. Det ser da en egenkapital ned til $ 95 000.

Den har en $ 5 000 drawdown.

Hva du kan lære av en nedtreden

Drawdowns beskriver også sannsynlig overlevelse av systemet ditt i det lange løp. En stor drawdown setter investor i en uholdbar posisjon.

Tenk på dette: En klient som opprettholder en nedgang på 50 prosent har en stor oppgave og en reell utfordring foran ham fordi han må ha en 100 prosent avkastning på den reduserte kapitalandelen bare for å bryte seg selv på den reduserte egenkapitalposisjonen. Mange investorer eller fondforvaltere på Wall Street er ekstatisk med rundt 20 prosent for året.

Som du kan forestille deg, er en handelsmann som lider av en drawdown, bedst til å justere systemet sitt i motsetning til å forsøke å forsvare seg aggressivt tilbake til breakeven-punktet. Vanligvis vil en aggressiv tilnærming for å få hovedstaden tilbake til å bryte, ha det motsatte resultatet. Hvorfor? Han vil mest sannsynlig bruke leverage og over-trade for å få sin trading konto tilbake til jevn.

For mye utnyttelse

Når handelsmenn bruker for mye innflytelse, kan en dårlig handel ha katastrofale effekter - og det gjør det ofte. Kort sagt er handlende enten for aggressive eller for selvsikker, og dette fører til skarpe tap eller uvillighet til å akseptere en handel som en taper som skal kuttes. Det er et gammelt ordtak i handel som en handel vil sjelden gjøre din handels karriere, men en dårlig handel kan sikkert avslutte karrieren din.

Anbefalt lesing

Hva jeg lærte å miste $ 1 000 000 av Jim Paul og Brian Moynihan gir deg noen gode innsikt hvis du vil lese en bok som beskriver følelsesmessige toll for å ta en drawdown. Det diskuterer hvordan en handelsmann mistet sin karriere, betydelige mengder av familien sin formue, samt penger til vennene sine ved å ta en stor drawdown. Denne boken deler også noen gode tips om hvordan man skal overvinne denne vanlige fallgrupen av handel uten å implementere en plan som sannsynligvis vil være følelsesmessig drevet.

The Takeaway

En av de største tipsene er å ha et forhåndsbestemt stopptap punkt på handelen din før du går inn. Dette vil begrense mengden av eventuelle drawdown du vil ta. Du kan stå tilbake etter at du har gått inn i handelen, og vet at du er ute av det uten å stille spørsmål når og hvis nivået er truffet.

Mange handelsfolk gjør feilen i å prøve å forhandle med markedet om de skal være i handelen.Det er en feil fordi du vil være følelsesmessig drevet og sannsynligvis gjøre det som er minst smertefullt på den tiden, men ikke nødvendigvis mer gunstig nedover veien.