Når boliglånsrefinansiering ikke er en god ide

Boliglånsfinansiering kan høres ganske attraktivt for villaeiere, men det er ikke alltid en god ide. Avhengig av omstendighetene kan det enten spare deg for penger eller få deg i trøbbel. Mens lokke av lavere rente og månedlige utbetalinger kan se bra ut, er det viktig å forstå risikoen.

Med denne anmeldelsen lærer du hvordan boliglånsfinansiering kan lande deg i varmt vann eller være en velkommen endring som gir deg et økonomisk løft.

Men hvis du trenger en oppfriskning om hvordan boliglånsfinansiering fungerer før du veier fordeler og ulemper, få fakta ved å se på "Realkreditlåns grunnleggende". Generelt sett bør du unngå å refinansiere ditt boliglån dersom du vil kaste bort penger og øke risikoen. Det er lett å falle inn i fellene under, så sørg for at du fjerner disse vanlige feilene.

Forlengelse av lånets løpetid

Når du refinansierer, forlenger du ofte hvor mye tid du vil tilbakebetale lånet ditt. For eksempel, hvis du får et nytt 30-årig lån, beregnes utbetalinger for å vare i de neste 30 årene. Hvis ditt gamle lån bare hadde 10 eller 20 år igjen, vil boliglånsfinansiering resultere i høyere levetidsrenter.

Når du får et nytt lån, går de fleste av utbetalingene mot interessen i de tidlige årene, og du starter fra bunnen av. Koble tallene til en "Lån amortisering kalkulator" for å se hvordan de totale rentekostnadene vil endres.

Mens du er i det, lær hvordan avskrivninger fungerer, hvis du trenger et krasj kurs.

Lukkekostnader

Boliglånsfinansiering koster penger. Du betaler gebyrer til din nye långiver for å kompensere dem for å tilby lånet. Du kan også betale for juridiske dokumenter og arkiver, kreditt sjekker, vurderinger og så videre.

Selv om et lån er annonsert som et "nei sluttkurs" -lån, vil du fortsatt betale disse gebyrene.

Generelt skjer dette gjennom en høyere rente. For bedre å forstå ingen sluttkurs refinansiere lån, undersøk grunnleggende om slike lån for å unngå vanlige fallgruver.

Gjeldskonsolidering

Du kan bruke boliglånsfinansiering som en strategi for å konsolidere gjeld. Noen ganger hjelper dette fordi du reduserer renten på gjelden din, og du kan kanskje slå forbrukergjeld i skattefradragsskatt på egenkapital. Men han kan komme tilbake hvis du bare skifter gjelden og gjenoppretter forbruksgjelden igjen.

Det kan også komme tilbake, hvis du ikke kan få skattefordeler fra boliglånsfinansiering, eller hvis du ikke klarer å betale den større lånebalansen og risikere å miste hjemmet ditt. Hvis du har problemer med å betale forbruksgjeld, tenk to ganger før du legger hjemmet ditt på linjen. Vurder å registrere deg i et gjeldskonsolideringsprogram før du tar et så drastisk skritt.

Gjeldsskuld

I enkelte land har boliglån spesiell beskyttelse mot kreditorer. I tilfelle av foreclosure, kan de ikke være i stand til å saksøke deg hvis de mister penger på avtalen. Men boliglånsfinansiering endrer naturen til lånet ditt: Det er ikke lenger det originale lånet du brukte til å kjøpe hjemmet ditt, slik at du kan miste litt beskyttelse. Som et resultat av denne muligheten, må du gjøre deg kjent med hvordan rekurslån fungerer.