Alternativer til høyrentelån

Det koster penger å låne penger, men det trenger ikke nødvendigvis å koste mye . Når du får et lån, er nøkkelen å administrere rente- og prosessavgifter, og du kan vanligvis gjøre det ved å bli selektiv om typer av lån du bruker.

Hvis du står overfor høyrente gjeld (enten du allerede har det eller det ser ut som det eneste alternativet som er tilgjengelig), se på billigere måter å få pengene du trenger.

Ved å redusere lånekostnadene dine betyr at betalingene dine gjør mer for å redusere gjeldsbelastningen.

Signaturlån

Personlige lån er tradisjonelle lån fra en bank eller kredittforening. Disse lånene er vanligvis billigere enn kredittkort, lønningslån og tittellån. De kommer med en relativt lav rente, og denne frekvensen forblir ofte løst hele lånets levetid - så det er lite sannsynlig at du kommer til å bli "teasere" eller overraske betalingsøkninger. Behandlingsavgifter bør også være lave eller ikke-eksisterende (forutsatt at du bruker en bank eller en kredittforening, i motsetning til en lønningslånsbutikk); alt du betaler er bakket inn i renten.

Med et personlig lån vil du låne alt du trenger for å betale dine andre forpliktelser i en klumpsum. Deretter gjør du regelmessige månedlige "avdragsbetalinger" inntil lånet er betalt (over en periode på tre eller fem år). Ved hver månedlig betaling går en del av betalingen mot å redusere hovedlånsbalansen, og resten dekker rentekostnadene dine (dette kalles også amortisering).

Hva om du kommer inn i noen penger? Det er flott. Du kan vanligvis betale lånet når som helst uten straff.

For å kvalifisere for et personlig lån, trenger du anstendig kreditt og tilstrekkelig inntekt til å tilbakebetale lånet. Men du trenger ikke å løfte sikkerheter - du trenger bare å love at du vil betale tilbake, og derfor kalles de noen ganger som "signatur" lån.

Person-til-person lån

P2P-lån er en variasjon på personlige lån. I stedet for å låne fra en bank eller kredittforening, kan du prøve å låne fra andre personer. Disse personene kan være venner og familie, eller de kan være komplette fremmede som er villige til å låne gjennom P2P-nettsteder.

P2P-lån er noen ganger lettere å kvalifisere for hvis du har mindre enn perfekt kreditt eller en uregelmessig inntekt (selvfølgelig er det bare fornuftig å låne hvis du er sikker på at du vil kunne betale tilbake). Spesielt med venner og familie, kan det hende at økonomien din ikke er viktig, men det er fortsatt en god ide å beskytte din "utlåner" og dine relasjoner. Sett alt skriftlig, så det er ingen overraskelser, og sikre store lån (som boliglån) med en lien hvis noe skjer med deg.

Balanseoverføringer

Hvis du har god kreditt, kan du kanskje låne til lave "teaser" -priser ved å benytte deg av balanseoverføringstilbud.Dette kan kreve at du åpner en ny kredittkortkonto, eller du kan få bekvemmelighetskontroller fra dine eksisterende kontoer som lar deg låne med 0% APR i seks måneder eller så.

Balanseoverføringer kan fungere godt når du vet at et lån vil være kortvarig. Det er imidlertid vanskelig å forutsi fremtiden, og du kan ende opp med å holde det lånet på bøkene utover noen salgsfremmende tidsperioder - og så vil «gratis penger» bli til høy rente gjeld.

Bruk balanseoverføringstilbud sparsomt, og vær oppmerksom på avgifter som kan tømme alle fordelene.

Home Equity

Hvis du har rikelig med egenkapital i ditt hjem, kan du prøve å låne opp mot ditt hjem. Andre boliglån kommer ofte med relativt lave renter (igjen, sammenlignet med kredittkort og andre forbrukslån), men de er langt fra perfekte.

Hovedproblemet med boliglån er at du risikerer å miste hjemmet ditt: Hvis du ikke klarer å foreta betalinger som avtalt, kan utlåner potensielt tvinge deg ut og selge hjemmet ditt. I mange tilfeller er det ikke en risiko verdt å ta - det er bedre å bruke "usikrede" lån som lånene nevnt ovenfor. Dessuten må du betale lukkekostnader for å få et boliglån, og disse kostnadene kan legge opp til tusenvis av dollar.

Problemkvalifisering?

Det er enkelt å bestemme riktig lån til dine behov - å få godkjent er den harde delen.

Så hva gjør du hvis du ikke kan få lån?

Gå mindre: Du kan ha bedre hell i mindre institusjoner. Kredittforeninger og lokale banker vil fortsatt se på kreditt og inntekt, men de kan være mer fleksible enn megabanker.

Pantsikkerhet: Hvis du ikke har tilstrekkelig inntekt og eiendeler til å kvalifisere for et lån, har du eiendeler? Du kan kanskje bruke disse eiendelene som sikkerhet og bli godkjent for et lån. Arbeid med tradisjonelle banker og kredittforeninger hvis mulig, og bruk bare butikkfinansiering som en siste utvei. Ved en bank eller en kredittforening kan du kanskje plukke opp sparekontoer, CDer og andre finansielle kontoer som sikkerhet.

Partner opp: En medsigner kan også hjelpe deg med å kvalifisere. Hvis du kjenner noen med god kreditt og en anstendig inntekt, kan långivere bruke dennes kreditt og inntekt for å godkjenne lånet. Men du setter medunderskriveren på et tøft sted - hvis du ikke betaler for noen grunn, vil långiveren forvente at medundertegneren betaler tilbake alt du lånte, inkludert avgifter og renter. Det er viktig at medundertegneren forstår risikoen, og at du forstår hvor sjenerøs det er for noen å melde seg med deg.

Se fremover

For å unngå høy rente gjeld i fremtiden, styrke din økonomiske stilling

• Bygg kreditt slik at det er enklere å låne på attraktive vilkår
• Hold en nødfond slik at du kan betale penger i tider med trenger
• Planlegg utgiftene dine slik at du kan spare penger hver måned og betale av gjeld