Skal jeg investere i en indeks eller ETF?

Som vi vet, er mange ETFer utformet for å spore en indeks, men er det bedre å kjøpe en indekskurv eller den børsnoterte fondet?

Hver investeringssituasjon er forskjellig, og mange faktorer kan påvirke din handelsstrategi. Men hvis du er bevæpnet med fakta, har du den beste muligheten til å ta den riktige avgjørelsen.

Hvorfor du bør vurdere å kjøpe en indekskurv

Likviditet. Visse indekser spores av flere ETFer.

Faktisk er det flere ETFer enn indekser. Og de fleste indekser har flere ETF-tilhenger. Hvorfor? Fordi indeksene er mer populære (for nå). De har flere investorer og handelsmenn som ser på hvert eneste trekk. Derfor er de mer flytende og noen ganger enklere å handle.

Ikke at det ikke er ETFer som er like populære eller flytende. Men siden det er flere ETFer som sporer en indeks, vil noen av disse midlene bare ikke være populære eller flytende. Kaller det overlevelse av fittest eller tilbud og etterspørsel, men bunnlinjen er at ETFer åpner med høye forventninger og noen ganger ikke gjør det gjennom året.

Kontroll og fleksibilitet. Når du kjøper en ETF, kjøper du en ferdigpakket eiendel som kombinerer andeler av aksjer og noen ganger derivater for å spore en indeks. Du får det som er i ETF. Du kan ikke handle inn og ut av aksjer som du vil.

Med en indekskurv kan du. Hvis du vil tilpasse kurven din til å skje til et bestemt selskap eller en sektor, har du den muligheten.

Og selv om dette kan påvirke kurvprisen din og irritere ditt clearingfirma, kan det gjøres. Du kan tilpasse kurven din om nødvendig, ikke din ETF. Denne fleksibiliteten og kontrollen er en fin funksjon for handelsmenn å benytte i sine porteføljer og en jeg har brukt meg selv.

Sporingsfeil. Dette er mer en ETF ulempe enn en indeks fordel, men det er en verdt å nevne.

ETFs er blitt anklaget for store sporingsfeil, spesielt vare ETFer. Men med en kurv er det ikke virkelig en sporing feil siden en indeks er et referanse som representerer en sektor eller et marked. Det er imidlertid noen som kan argumentere for at en indeks ikke er virkelig representativ, enten til tider (og de ville ikke gå galt).

Hvorfor bør du vurdere å kjøpe en ETF

lavere transaksjonskostnader. Når du kjøper en indeks må du fylle en kurv med flere handler … og flere provisjoner. Når du kjøper en ETF, er det en handel og en kommisjon. Så en ETF kan virkelig hjelpe deg med å spare penger når det gjelder å investere avgifter.

prissetting. Bare sagt at det er lettere å treffe en målpris med ETF. Hvis du kjøper en ETF, er det en handel, en pris. Dette inkluderer markedsordrer (avhengig av spredningen). Det er imidlertid ikke så lett å oppnå en indekspris, selv med markedsordrer.Du er til nåde av flere spesialister og markeder, siden du kjøper flere aksjer. Og hvis du bruker begrensningsordre, må du kanskje vente en stund for å endelig fylle kurven din.

skatter. Det er ingen hemmelighet at ETF har en stor skattefordel i forhold til andre investeringer som fond, og indekser er ikke noe unntak. Når du gjør en lønnsom handel mens du kjøper eller selger verdipapirene i en indekskurv, må du betale Uncle Sam for alle disse gevinstene.

Og de går på rekord så snart du lager dem, enten du fyller kurven din eller ikke.

Med en ETF, er kapitalavgiften bare i kraft når du kjøper eller selger hele ETF. Siden ETF er en aktiv, teller gevinsten på verdipapirene i fondet bare når ETF-transaksjonen er gjort, i motsetning til fond eller indekser.

Inverse ETFs. Hvis du er bearish på en bestemt indeks, kan shorting flere aksjer føre til ødeleggelse med dine marginer og ditt clearingfirma. Imidlertid gir omvendte ETFer deg mulighet til å opprette en kort posisjon uten å selge aksjer. Med inverse midler, kjøper du faktisk en eiendel.

markering. Som sagt, er det flere ETFer som sporer en indeks, så du har fordelen av valget. Hvis det er to eller flere midler som sporer samme indeks, kan du velge hvilken ETF som passer best for din investeringsstrategi.

Det er hyggelig å ha alternativer.

Alternativer. Tale om alternativer, denne siste fordelen er mer en ETF-fordel enn en indeks ulempe, men en annen verdt å diskutere.

I enkelte tilfeller kan sikringsindeksalternativer med en korrelerende ETF fungere bedre enn å bruke indeksen selv. Dette er en avansert handelsstrategi og en som kan skape klare faste problemer, men hvis de brukes riktig, kan det hjelpe deg å skape en sikret stilling raskere og med bedre målprising enn å bruke den underliggende indeksen. Og som vi vet, er hastighet og pris store bekymringer når vi handler dag. Imidlertid understreker jeg betydningen av å grundig undersøke denne strategien før den faktisk bruker den, det er ikke for de slemme.

Så er en indeks bedre enn en ETF (eller omvendt)? Det er ingen klare svar. Det avhenger virkelig av situasjonen. Imidlertid kan de ovennevnte grunnene virkelig påvirke beslutningen din, og forhåpentligvis kan du gjøre det rette.