Hvordan velge riktig IRA: Roth IRAs vs tradisjonelle IRAs

Individuelle pensjonsregnskap eller IRA er en viktig del av pensjonsplanlegging. De er pensjonssparende kjøretøyer som tilbyr skattefordeler på pensjonskasser og er et smart valg for folk i alle aldre og samfunnslag som sparer for pensjonering. Gjennom årlige bidrag til IRA er begrenset av Internal Revenue Service (IRS), for tiden opp til $ 6, 500 per år for skattebetalere over 55 år og opptil $ 5, 500 for alle andre, kan de tilby betydelige fordeler for enhver pensjonsordning.

Men det er der likhetene mellom typer IRAer slutter. Når du velger mellom å bidra til en tradisjonell IRA eller en Roth IRA, må du først forstå forskjellene.

For noen er avgjørelsen mellom en Roth IRA og en tradisjonell IRA en enkel, da det kan komme ned til kvalifisering. La oss ta en titt.

Er du kvalifisert for en tradisjonell skattemessig fradragsbar IRA?

Det første trinnet for å avgjøre om et tradisjonelt IRA er et godt alternativ for deg, er å avgjøre om du er kvalifisert til å trekke bidrag til en tradisjonell IRA fra din skattepliktige inntekt. Den umiddelbare fordelen med en tradisjonell IRA er at bidrag du gjør kan være helt eller delvis fradragsberettiget fra din skattepliktige inntekt. Men mens alle med skattepliktig inntekt er kvalifisert til å gjøre bidrag til en tradisjonell IRA (opp til nåværende grense, selvfølgelig), er ikke alle berettiget til å trekke fra bidragene.

Enkelt sagt, om verken du eller din ektefelle er dekket av en arbeidsgiver kvalifisert pensjonsordning, er du berettiget til å gjøre fradragsberettigede bidrag til en tradisjonell IRA uansett hvilken endret justert bruttoinntekt (MAGI ).

Hvis du er dekket av en annen kvalifisert pensjonsordning som en 401 (k); Fradragsberettigelsen av dine tradisjonelle IRA-bidrag vil imidlertid bli redusert når MAGI når visse grenser, avhengig av innleveringsstatus. For tiden er fradragsgrensene for tradisjonelle IRA-bidrag ved å sende inn status som følger.

Enkelt eller leder av husholdningen
Endret justert bruttoinntekt (MAGI)	Din IRA-fradragsgrenseregningsberettigelse
$ 61 000 eller mindre	Fullt fradrag opp til din bidragsgrense
Mer enn $ 61 000, men mindre enn $ 71 000	Delvis fradrag
$ 71 000 eller mer	Ingen fradrag

Giftfiling Felles eller Kvalifisert Enke
Endret Justert Bruttoinntekt (MAGI)	Din IRA-fradragsgrenseregningsberettigelse
$ 98 000 eller mindre	Fullt fradrag opp til innskuddgrensen din
Mer enn $ 98 000, men mindre enn $ 118 000	Delvis fradrag
$ 118 000 eller mer	Ingen fradrag

Gift Filing Separately
Endret Justert Brutto Inntekt (MAGI)	Din IRA Fradragsberettigelse
Mindre enn $ 10 000 < Delvis fradrag	$ 10 000 eller mer
Ingen fradrag

Du vil bruke disse grensene som en veiledning for å bestemme at du er kvalifisert til å trekke tradisjonelle IRA-bidrag fra din skattepliktige inntekt, men vær oppmerksom på at IRS justerer innimellom disse grensene for inflasjon.

Er du kvalifisert for en Roth IRA?

Inntektsnivåene er mer liberale for Roth IRA, og du kan fortsatt etablere og bidra til en Roth IRA selv om du allerede deltar i en arbeidsgiverbasert pensjonsplan som en 401 (k), fortjeneste deling eller pensjonsplan og / eller har en eksisterende tradisjonell IRA, innenfor visse inntektsnivåer.

Årsaken til denne separate behandlingen av Roth IRA er at bidrag til Roth IRA ikke kan tas som fradrag mot din skattepliktig inntekt.

Beløpet du kan bidra til en Roth IRA, er avhengig av din registreringsstatus og endret justert bruttoinntekt (MAGI). Foreløpig er disse grensene:

Enkeltperson, Hoveder, eller Giftfiling separat

	Endret justert bruttoinntekt (MAGI)
Din Roth IRA-bidragsgrense	Mindre enn $ 116 000 > Full beløp opp til innskuddgrensen
$ 116 000 eller mer, men mindre enn $ 131 000	Redusert bidrag
$ 131 000 eller mer	null
Giftfiling Felles eller Kvalifisert Enke ( er)	Endret justert bruttoinntekt (MAGI)

Din Roth IRA-bidragsgrense	Mindre enn $ 183 000
Full beløp opp til innskuddgrensen	$ 183 000 eller mer, men mindre enn $ 193 000
Redusert innskudd	$ 193 000 eller mer
null	Gift Filing Separately
	Endret Justert Brutto Inntekt (MAGI)

Din Roth IRA-bidragsgrense	Mindre enn $ 10 000
Redusert bidrag	$ 10 000 eller mer
Null
Du vil bruke disse grensene som en veiledning for å bestemme deg for å bidra til en Roth IRA, men vær oppmerksom på at IRS occasi tilpasser disse grensene for inflasjon ujevnt.	Tradisjonell IRA versus Roth IRA

Din kvalifisering til å trekke tradisjonelle IRA-bidrag og din kvalifisering til å bidra til en Roth IRA kan godt bestemme hvilken IRA du velger. Men hva om du er kvalifisert for fordelene med begge typer, hvordan velger du? Den beste måten å ta en informert beslutning om etter å ha bestemt deg for å kvalifisere er å veie de unike aspektene av hver IRA-type mot hverandre.

Forutsatt at du er kvalifisert til å trekke inn bidragene dine til en tradisjonell IRA, vil eventuelle bidrag vokse skattefordelte, noe som betyr at du ikke betaler skatt på dine bidrag før du trekker dem ut, antagelig ved pensjonering. Når du trekker ut midler, betaler du skatt på både dine bidrag og inntektene. Hvis du ikke er berettiget til fradrag, vil dine bidrag og inntekter fortsatt være til nytte av skattemessig utsatt vekst, noe som er grunnen til at å ha en IRA er fortsatt et godt alternativ for alle som sparer for pensjonering. Mens du ikke får skattefradrag når du gjør et bidrag til en Roth IRA, er Roth IRAs makt at inntektene alltid er skattefrie. Denne skattefrie veksten og det faktum at Roth IRA ikke er underlagt minimumsfordelingsreglene som krever tilbaketrekninger (også kjent som krevde minimumsfordeler eller RMDs) etter 70 år er de største fordelene.

Vil du dra nytte av en Roth IRA?

Enten du vil ha mer fordel av en Roth IRA i motsetning til en tradisjonell IRA, avhenger av variabler, for eksempel hvor lang tid det vil være før du går på pensjon når du planlegger å begynne å ta fordelinger, og din skattekonsoll nå og hva det vil være på tidspunktet for pensjonering. Selv om du er kvalifisert til å bidra til en fradragsberettiget tradisjonell IRA, kan du være til nytte i det lange løp ved å investere i en Roth IRA i stedet.

Skattemessige fordeler ved en Roth IRA øker med antall år mellom tiden du etablerer Roth IRA og tiden du begynner å ta fordelinger på. Det er også mulighet for skattefordeler hvis du forventer at du vil være i en høyere skattekonsoll ved pensjonering enn du er nå, enten på grunn av høyere inntekt eller en annen skattekode (som måtte forutsettes). For å virkelig avgjøre om du vil komme fremover med en Roth, må du gjøre noe nummer knust og se på ditt totale investeringsbilde. Du kan til og med ønske å snakke med en skattekontor.

Konvertering av tradisjonelle IRA-fond til en Roth IRA

Noen mennesker er kvalifisert til å konvertere midler som holdes i en tradisjonell IRA til en Roth IRA, men at konverteringen krever skatt som skal betales på beløpet som blir konvertert på tidspunktet for konvertering. Snakk med en IRA-rådgiver før du bestemmer deg for konvertering.

Andre Diverse IRA-detaljer

Du kan sette opp en IRA med enhver finansinstitusjon som er autorisert av Internal Revenue Code, som banker, tillitsselskaper, sparebanker, meglerfirmaer eller fondforetak.

Du har til 15. april hvert år å bidra til en IRA for det foregående skatteåret, men jo tidligere i året du lager ditt bidrag, jo mer inntjening vil du samle.

* Mens Roth IRA-bidrag og inntekter generelt betraktes som skattefrie, er det referert til føderale inntektsskatter. Statlige skatteregler for Roth IRA-distribusjoner varierer fra stat til stat.

• Denne artikkelen er ment som en generell oversikt over Roth versus tradisjonelle IRAer. Det er mange andre detaljer som er dekket på IRS nettsider sider dedikert til IRAs. For en side-by-side sammenligning av reglene som regulerer tradisjonelle og Roth IRA, se IRS 'nyttige sammenligningsdiagram.