Hvordan du lager utsettet kompleksvalg

Mange har mulighet til å planlegge hvordan de mottar sine utsatte komp utbetalinger på en måte som kan redusere deres flerårige skatteforpliktelse. Dessverre skjer dette sjelden. I stedet foretar folk tilfeldige valg når de vil motta sin utsatt kompensasjon, og dette kan resultere i en utbetaling som ikke er skatteeffektiv og resulterer i en skatteforpliktelse som er høyere enn den må være.

La oss se på utsatt kompensasjonsplaner (referert til som NQDC eller ikke-kvalifisert utsatt kompensasjon), hvordan de fungerer, og hvordan de kan utnyttes mer effektivt når de ses i sammenheng med et liv -lønn pensjonsinntektsplan.

Hvordan din utsatt komplisjonsplan fungerer

Hver utsatt komp-plan er annerledes. Hver plan har et offisielt plandokument som utspiller reglene for den planen. Du må be om en kopi av plandokumentet for å finne ut de spesifikke vilkårene i arbeidsplanen din. Det er tre viktige ting du vil vite om dine utsatte komplisjonsvilkår.

Hvordan pengene går inn i planen
Hvordan fondene blir beskattet
Hvordan penger kommer ut av planen

1. Hvordan pengene går inn i planen

Noen planer tillater arbeidstakers og arbeidsgiverbidrag; andre tillater bare en type bidrag.

Medarbeiderbidrag - Når du velger å utsette en del av din lønn eller bonus, vil du fylle ut en påmeldingsskjema eller få valgskjema. Du angir beløpet du vil utsette i planen, og du må også velge en fremtidig utbetalingsdato. Med riktig planlegging kan du velge en utbetalingsdato som skal koordineres med en livslang pensjonsinntektsplan.

Arbeidsgiverbidrag - hvis det skal være arbeidsgiverbidrag, vil arbeidsgiveren gi deg beskjed om hvor mye og hvilke vilkår som skal oppfylles (for eksempel lønnsomhetsmålinger) for at selskapet skal kunne å gjøre disse bidragene.

2. Hvordan fondene blir beskattet

Medarbeiderbidrag - Du betaler FICA (lønnsskatt) på beløpet du legger inn i planen. Lønnsskatten kommer ut av den delen av lønnsslippet som ikke er utsatt for planen.
Arbeidsgiverbidrag - Med arbeidsgiveravgift, er FICA-skatter vanligvis skyldige på det tidspunktet du vestrer i disse bidragene. Arbeidsgiverbidrag er vanligvis gjenstand for en opptjeningsplan - noe som betyr at du må være hos arbeidsgiveren for en bestemt tidsperiode for å kunne motta alle pengene de bidro for deg. Dermed hvis du forlot tidlig, ville du ikke betale FICA skatt på beløp som du ikke hadde oppfylt krav til inntjening.

Med hver type bidrag, per IRS, betaler du ikke FICA-skatt på noen investeringsinntekter som tilfaller i en NQDC-plan, men du betaler inntektsskatt på fordelingene når de kommer ut av planen og blir betalt til deg .Det er her skatteplanleggingsmuligheter presenterer seg - i den måten du velger hvordan pengene kommer ut av planen.

3. Hvordan pengene kommer ut

På det tidspunktet legger du penger i din utsatt komplé, må du velge hvordan og når det blir betalt tilbake. Mesteparten av tiden er dette et uigenkallelig valg (det betyr at du ikke kan endre det senere) og den tidligste den første utbetalingen er vanligvis tillatt å skje, er tre år fra året du legger pengene inn i planen.

Lump sum - Enkelte planer tilbyr bare et beløpssum distribusjonsalternativ. For eksempel kan du velge et engangsbeløp som skal betales ut fem år, syv år eller ti år fra året du utsetter inntektene.
Avdragsbetalinger - Noen planer gir mulighet for at midlene skal betales i en rate - for eksempel over en tiårsperiode som begynner fem år fra i dag.

Du foretar et utbetalingsvalg for hvert år av bidrag til planen.

Med noen planer kan du velge forskjellige utbetalingsalternativer for ulike typer bidrag; for eksempel en avdragsbetaling ut på dine egne utsatte beløp og en engangsbeløp utbetaling på arbeidsgiverbidrag beløp.

Endre utbetalingsvalg

Selv om utbetalingsvalg kan betraktes som uopprettelig - i mange tilfeller kan du faktisk endre dem - men evnen til å gjøre endringer vil komme med begrensninger.

For eksempel, her er hvordan en stor utsatt komplisjonsplan beskriver den, "Du kan utsette utbetalingsdatoen din, men må legge merke til 12 måneder før den tidligere planlagte distribusjonsdagen.

Og den nye datoen må være minst 5 år etter den første planlagte datoen. "

I tillegg kan enkelte hendelser utløse en fordeling som vil skje annerledes enn hva du har valgt. I plandokumentet kan dette bli omtalt som en utløsende hendelse eller utløse distribusjon.

Utløsningsfordelinger

Ditt plandokument vil forklare hvordan pengene dine vil bli utbetalt, avhengig av typen utløsende hendelse. Ting som kan utløse distribusjoner, er:

Pensjonering
Oppsigelse
Dødsfall
Nød- eller uførselsfordeler
Endring av kontroll

Hvis du for eksempel er avsluttet, kan planen distribuere den balanserte balansen innen 60 dager. Eller ved pensjonering kan de valgte årlige utbetalingene automatisk starte selv om de ikke var planlagt å starte i ytterligere fem år.

Hver plan setter sine egne betingelser slik at du må referere til dokumentet for å se hvordan planen fungerer.

Planlagte utdelinger

Hvis du kartlegger en tidslinje for fremtidig forventet pensjonsinntekt før du velger dine utsatte utbetalingsdatoer, kan du muligens velge utbetalingsdatoer som sannsynligvis vil oppstå i år hvor andre kilder til skattepliktig inntekt er lavere.

For eksempel, anta at du har en stor 401 (k) balanse. Når du når alder 70 ½ må du ta nødvendige minimumsfordeler, og dette vil resultere i ekstra skattepliktig inntekt. Hvis planen tillater det, kan det hende du vil ha din utsatt kompensasjon til utbetaling i tiårsavdrag fra 60 til 70 år.Når din utsatte komp utbetaling slutter, vil dine nødvendige utdelinger begynne.

For mange mennesker ender opp med å få sine utbetalinger som en engangsbeløp, og den ekstra inntekten støtter dem til en høyere skattekonsentral i det kalenderåret. Hvis de hadde valgt en avdragsbetaling, kunne de ha redusert skatteforpliktelsen på utbetalingene med 10 eller 15%.

Selv om det ikke er skattebesparingsmuligheter, kan en pensjonsinntektsplan vise deg hvor mye inntekt etter skatt som vil resultere i hvert år fra ditt valgte utbetalingsalternativ.

Andre hensyn - finansiert eller ufinansiert

Utsatt kompliserte planer kommer i mange former; En type plan er utformet for å gi fordeler til toppledere. Disse typer planer kan bli kalt topphatteplaner eller SERPS (supplerende ledende pensjonsordninger) eller, overytelsesfordeler eller ytelsesutjevningsplaner.

Per IRS er slike utsatt kompliserte planer ufinansierte - noe som betyr at hvis noe skjer noe med selskapet, kan midlene bli gjenstand for selskapets kreditorer. Hvis du er usikker på selskapets fremtid, kan dette være en grunn til å velge å få alle utsatte komposjoner til å bli betalt til deg i en fast sum så tidlig som mulig.

Bunnlinjen: Med utsatt komp utbetalinger kan planlegging hjelpe deg med å få mest mulig etter skatt-inntekt fra planen.