S & p 400 Indeks Definisjon Mid Cap Caps

Hva er mid-cap-aksjer og hvorfor bør investorer bryr seg om dem? Hvis du er en begynnende investor, ta deg tid til å se på definisjonen av S & P Midcap 400. Nybegynnere og avanserte investorer vil begge være interessert i å se en omfattende 15-årig resultatanalyse og sammenligning i den siste delen av denne artikkelen.

S & P Mid Cap Index-definisjon

S & P Midcap 400 Index, også kjent som S & P 400, er en indeks bestående av amerikanske aksjer i mellomstore kapitaliseringsområdet.

I henhold til Standard & Poors nettside gir S & P MidCap 400® investorer et referansepunkt for mellomstore bedrifter. Indeksen dekker over 7% av det amerikanske aksjemarkedet, og søker å forbli en nøyaktig måling av mellomstore bedrifter, som reflekterer risikoen og returegenskapene til det bredere mid-cap universet på en kontinuerlig basis. "

Ifølge Morningstar er "mellomkapitaliseringsområdet" fra $ 200 millioner til $ 5 milliarder markedsverdi. Dette kan høres stort, men selskapene er ikke kjent før de når multiarbinsmerket. Til referanse og sammenligning kan mid-cap-aksjer inneholde noen selskaper du kanskje har hørt om, for eksempel Whole Foods Market, mens en storkapitalvirksomhet, som Wal-Mart, er mye større i kapitalisering (230 milliarder dollar i 2012). Små kapitaliseringsselskaper er ikke kjente navn.

Du kan bli overrasket over den historiske utviklingen av mid-cap-aksjeindeksen sammenlignet med S & P 500 (store aksjer) og Russell 2000 (småkapital aksjer).

Jeg deler noen tanker om tallene etter diagrammet:

Indeksnavn

3-årers retur

5-årers retur	10-årers retur	15-årers retur < S & P 500	10. 9%	13. 4%
6. 4%	9. 3%	S & P 400	9. 5%	13. 5%
7. 5%	6. 9%	Russell 2000	7. 9%	13. 1%
6. 9%	8. 6%		Alle de ovennevnte representerer årlig totalavkastning per 31. januar 2017. Data fra Morningstar, Inc., Vanguard (VIMSX for Mid Cap 400) og iShares (IWM for Russell 2000). Tidligere resultater er ingen garanti for fremtidige resultater.	Mid-cap Stock Performance Analysis

Det første poenget jeg skal gjøre er at mid-cap-aksjene overpresterer både store og små aksjer i det lange løp, som det fremgår av den 15-årige avkastningen. Selv om du leser disse månedene eller årene i fremtiden, er tallene ganske fortellende. Disse avkastningene, som kommer tilbake til 15 år, er betydelige og meningsfulle av flere andre grunner:

De fem årene som slutter 31. januar 2017 dekker det meste av oksemarkedet som begynner 9. mars 2009. Utvinningen fra den store resesjonen har betydelig favoriserte mid-cap aksjer. Ofte gir småkapitalbeholdninger ytelse i utvinning.Ikke denne gangen.

Den 15-årige avkastningen, som går tilbake til 2000, fanger bjørnmarkedet 2007-2008 og de fleste av to oksmarkeder på hver side av bjørnen.

Igjen er det signifikant at S & P Midcap 400 Index slår S & P 500-indeksen (storkapitalbeholdningen) og Russell 2000 (småkapitalbeholdninger) betydelig over en 15-årig periode, noe som representerer et utrolig variert tverrsnitt av økonomiske og markedsmessige forhold.

• Nøkkeltakelser og varsler om å investere i Mid Cap-aksjer
• Mid-cap-aksjekursen representerer et "søt sted" for å investere fordi mange av de største vinnende aksjene de siste 10 til 20 årene har vært midt- mellomstore bedrifter kjøpt i blockbuster fusjon oppkjøp.
• Også store aksjer (S & P 500) inneholder den største, mest demoniserte, hardest ramte sektoren i det siste tiåret, finansielle aksjer. Til slutt har småkapitalbeholdninger i stor grad lidd fra stigmatiseringen av å være et "høyere risiko" -areal, og det utrolige svinger opp og ned i prisene har presset småkapitalbeholdninger lavere i ekstreme salgsmiljøer.

Derfor, og i sammendraget, vil mid-cap-aksjer ikke nødvendigvis fortsette sin dominans over de neste 15 årene fordi, som Mark Twain så velsignet sa: "Historien gjentar seg ikke, men det gjør rim." Investorer som ønsker å legge til mangfold samtidig som de oppretter en aggressiv portefølje av verdipapirfond, bør definitivt ta et forsiktig utseende på mid-cap fondsmidler, spesielt indeksfondene og Exchange Traded Funds (ETF).

Mid-cap midler kan være en del av diversifisert portefølje som inkluderer andre verdipapirfond fra ulike kategorier og aktivaklasser.

Ansvarsfraskrivelse: Informasjonen på dette nettstedet er kun gitt for diskusjon, og bør ikke misforstås som investeringsråd. Under ingen omstendigheter representerer denne informasjonen en anbefaling om å kjøpe eller selge verdipapirer.