401K pensjonsplan for nybegynnere

Alle som er kjent med tidsverdien av penger vet at selv små mengder, når de er sammensatt over lange perioder, kan resultere i tusenvis eller millioner av dollar i ekstra rikdom. Denne enkle sannheten er en av grunnene til at mange økonomiske planleggere anbefaler skattefordelte kontoer og investeringer som tradisjonelle / Roth IRAs og kommunale obligasjoner. Tidligere var disse beslutningene ikke så avgjørende på grunn av utbredelsen av ytelsesbaserte pensjonsordninger.

I dag går de gamle pensjonene på vei mot mange amerikanske firmaer; I stedet er det mest sannsynlig at de fleste av dagens arbeidsstyrker finner sine pensjonsår finansiert av inntektene fra deres 401k pensjonsplan.

Hva er en 401k pensjonsplan?

En pensjonsordning på 401k er en spesiell type konto finansiert gjennom inntektsskatt før skatt. Midlene i kontoen kan investeres i en rekke forskjellige aksjer, obligasjoner, verdipapirfond eller andre eiendeler, og dekkes ikke av kapitalgevinster, utbytte eller renter før de trekkes tilbake. Pensjonskassen ble opprettet av Kongressen i 1981 og får navnet sitt fra delen av Internal Revenue Code som beskriver den; du gjetter det - seksjon 401k.

Hva er fordelene med en 401k pensjonsplan?

Det er fem viktige fordeler som gjør investeringen gjennom en 401k pensjonsplan spesielt attraktiv. De er:

• Skattefordeler
• Arbeidsgiverprogrammer
• Investeringstilpasning og fleksibilitet
• Bærbarhet
• Utbetalinger og utmattelser

Skattefordel på 401k Pensjonsplaner

Som beskrevet i introduksjonen , den primære fordelen med en 401k pensjonsplan er den gunstige skattebehandlingen den mottar fra Uncle Sam. Utbytte, renter og gevinster blir ikke beskattet før de er utbetalt; I mellomtiden kan de sammensatte skattefordel i kontoen.

I tilfelle av en ung arbeidstaker med tre eller fire tiår foran dem, kan dette bety at forskjellen mellom bor på Plaza Hotel eller budsjettet kan være 8.

Employer Match for 401k Pensjonsplaner

Mange arbeidsgivere, i et forsøk på å tiltrekke seg og beholde talent, tilbyr å matche en viss prosentandel av medarbeiderens bidrag. I følge Starbucks '"Total Pay Package" -brosjyre vil selskapet for eksempel matche en prosentandel av de første 4 prosentene av lønnen som medarbeideren bidrar til sin pensjonsplan på 401 (k). Ansatte i selskapet i mindre enn 36 måneder mottar en 25 prosent kamp; 36 til 60 måneder mottar en 50 prosent kamp; 60 til 120 måneder mottar en 75 prosent kamp; 120 eller flere måneder mottar en 150 prosent kamp.

Med andre ord, en arbeidstaker som jobber på kaffegiganten i over ti år som tjener $ 100 000 som bidro med $ 4 000 til deres 401 (k) ville motta et innskudd på $ 6 000 i kontoen direkte fra selskapet (150 prosent match på $ 4 000 innskudd.) Alt arbeideren som er deponert over 4 prosent terskelen ville ikke motta en kamp.

Selv om du har høy kredittkortgjeld, er det å foretrekke, i nesten alle tilfeller, å bidra med det maksimale beløpet som din bedrift vil matche!

Årsaken er enkel matte: Hvis du betaler 20 prosent på et kredittkort, og firmaet ditt samsvarer med dollar for dollar (en 100 prosent avkastning), kommer du til å ende opp med å bli fattigere ved å betale av gjelden. Faktor i de skattefordelte gevinster som genereres av 401 (k) -planen, og ulikheten blir enda større. For mer informasjon om dette emnet foreslår jeg at du leser Suze Orman.

Selv om emnet skal diskuteres nærmere senere i denne artikkelen, må du være oppmerksom på at arbeidsgiveravgift på inntil 6 prosent av en ansatts førskattslønn ikke inngår i årsgrensen. Hvis du for eksempel er kvalifisert, kan du gjøre et bidrag på 401k på $ 16 500 i 2009, og har arbeidsgiveren fortsatt samsvarer med de første 6 prosent av lønnen din. den kampen ville bli deponert utover $ 16, 500 du bidro direkte.

Investeringstilpasning og fleksibilitet

401k pensjonsordninger gir ansatte en rekke valg om hvordan deres eiendeler er investert. En person som vet at han eller hun ikke har en høy toleranse for risiko, kan velge høyere kapitalfordeling i lavrisikoinvesteringer som kortsiktige obligasjoner. På samme måte kan en ung faglig interessert i å bygge langsiktig velstand legge tyngre vekt på aksjer. Mange bedrifter tillater ansatte å kjøpe aksjeselskap for 401k pensjonsplan med rabatt, selv om mange finansielle rådgivere anbefaler å holde en betydelig del av din 401k i aksjene til arbeidsgiveren i lys av Enron og Worldcom-skandalene. Du kan få mer informasjon ved å lese Investering i arbeidsgiverens lager - God ide eller katastrofe venter på å skje? .

En av fordelene med en 401k pensjonsplan er at den kan følge en ansatt gjennom hele sin karriere. Når du skifter arbeidsgivere, har investoren fire alternativer:

1.) La sine eiendeler stå i den gamle arbeidsgiverens pensjonsplan for 401k.
Mange 401k-planadministratorer krever opptjening og andre avgifter for å administrere kontoen din, uavhengig av om du er fortsatt hos selskapet. Disse gebyrene kan ta en betydelig bite ut av din fremtidige nettoverdi, spesielt hvis du har kontoer opprettholdt hos flere forskjellige arbeidsgivere.

2.) Fullfør en 401k overgang til den nye arbeidsgiverens 401k plan
Praktisk sett er dette alternativet bare tilgjengelig dersom medarbeiderne har et annet jobbtilbud før de forlater sin nåværende arbeidsgiver. I noen tilfeller kan en overgang IRA være det beste alternativet som det er enkelt. Hvordan vet du om det er det riktige valget? Beslutningen skal i stor grad gjøres basert på investeringsalternativene til den nye 401k-planen. Hvis du ikke er fornøyd med valgene som er tilgjengelige for deg, kan det være et bedre alternativ å fullføre en 401k overgang til en IRA.

3.) Fullfør en 401k rollover og flytt aktiva til en individuell pensjonskonto (IRA).
Å fullføre en 401k rollover er nesten alltid det beste valget for de som er interessert i å sørge for en komfortabel pensjon, fordi det tillater investorens kapital å fortsette å sammensatte skattefordel, samtidig som det gir maksimal kontroll over aktivaallokering (i.e. , er du ikke begrenset til investeringene som tilbys av 401k-planleverandøren.) Slik fungerer det: En distribusjon av de nåværende 401k planenes eiendeler er bestilt (dette er rapportert på IRS-skjema 1099-R.) Når eiendelene er mottatt av arbeidstakerne, må de være med i den nye pensjonsplanen innen seksti dager; Dette innskuddet er rapportert på IRS-skjema 5498.

Regjeringen begrenser 401k rollovers til hver tolv måneder.

4.) Utbetalinger, betaling av skatter og 10% straffegebyr
Med unntak av å ikke dra nytte av en arbeidsgivers bidragspaprogram, utbetaler du 401k når du forlater jobber, er den enkleste dumme avgjørelsen en arbeidende person kan gjøre.

Ifølge en pressemelding fra 401K-brukerstøtten, viser forskning at "så mange som 66 prosent av jobberne for Generation X tar penger når de forlater jobbene sine, og 78 prosent av arbeidstakere i alderen 20-29 tar penger. "Tragedien er langt større enn skatter og straffeavgift alene; Ja, det større økonomiske tapet kommer fra de tiårene av skattefordelingen som kapitalen kunne ha tjent, hadde kontoinnehaveren valgt for å starte en 401k overgang.

Formålet med din 401k pensjonsplan er å sørge for dine gyldne år. Det er imidlertid tidspunkter når du trenger penger, og det finnes ingen levedyktige alternativer annet enn å trykke på egget ditt. Av denne grunn tillater regjeringen at planadministratorer tilbyr 401k lån til deltakerne (vær oppmerksom på at regjeringen ikke krever dette, og derfor er det ikke alltid tilgjengelig.)

Den primære fordelen med 401k lån er at inntektene ikke er utsatt for skatter eller ti prosent straffesum, bortsett fra ved mislighold.

Regjeringen fastsetter ikke retningslinjer eller begrensninger for bruken av 401k-lån. Mange arbeidsgivere gjør det imidlertid; Disse kan inkludere minimale lånebalanser (vanligvis $ 1 000) og antall utestående lån til enhver tid for å redusere administrative kostnader. I tillegg krever noen arbeidsgivere at giftede medarbeidere får samtykke fra ektefellen før de tar ut lån, idet teorien er at begge er berørt av beslutningen.

401k Långrenser

I de fleste tilfeller kan en ansatt låne opptil femti prosent av sin opptjente kontosaldo opp til maksimalt $ 50, 000. Hvis arbeidstaker har tatt ut et 401k lån i de siste tolv månedene, vil de kun kunne låne 50 prosent av deres opptjente kontosaldo opp til $ 50 000, minus utestående saldo på forrige lån. Lånet på 401k må betales tilbake i løpet av de neste fem årene med unntak av hjemmekjøp, som er kvalifisert for en lengre tidshorisont.

401k Lånekostnadskostnad

Selv om du låner fra deg selv, må du fortsatt betale interesse! De fleste planer angir standardrente på prime plus en ekstra en eller to prosent. Fordelen er todelt: 1.) I motsetning til rente betalt til en bank, vil du til slutt få pengene tilbake i form av kvalifiserte utbetalinger ved eller nær pensjon, og 2.) interessen du betaler tilbake til 401k planen er skattebeskyttet.

Ulempene med 401k-lån

Den største faren for å ta ut et 401k-lån er at det vil forstyrre dollarkostnadsverdi prosessen. Dette har potensial til å betydelig redusere langsiktige resultater. En annen vurdering er sysselsettingsstabilitet; Hvis en ansatt slutter eller er avsluttet, må 401k lånet bli tilbakebetalt i sin helhet, normalt innen seksti dager. Dersom plandeltakeren ikke oppfyller fristen, vil en standard bli deklarert og straffen og skatten vurderes.

401k Ulovlig uttak

Hva om arbeidsgiveren ikke tilbyr 401k lån eller du er ikke kvalifisert? Det kan likevel være mulig for deg å få tilgang til kontanter dersom følgende fire betingelser er oppfylt (merk at regjeringen ikke krever at arbeidsgivere gir 401k motgangstab, så du må sjekke med planadministratoren):

1. Tilbaketrekningen er nødvendig på grunn av et øyeblikkelig og sterkt økonomisk behov.
2. Tilbaketrekningen er nødvendig for å tilfredsstille det behovet (dvs. du kan ikke få pengene andre steder).
3. Beløpet på lånet overstiger ikke behovet < Du har allerede oppnådd alle fordelbare eller ikke-skattepliktige lån som er tilgjengelige under din 401k-plan
4. Hvis disse betingelsene er oppfylt, kan midlene trekkes tilbake og brukes til ett av følgende fem formål:

En primær hjemmeoppkjøp

1. Høgskoleundervisning, rom og pensjon og avgifter for de neste tolv månedene for deg, din ektefelle, dine etterlatte eller barn (selv om de ikke lenger er avhengige av deg).
2. For å forhindre utvisning fra hjemmet ditt eller foreclosure på din primære bolig
3. Alvorlig økonomi All motgang
4. Avdragsberettigede medisinske utgifter som ikke blir refundert for deg, din ektefelle eller dine etterlatte
5. Alle 401k motgangstiltak er gjenstand for skatter og ti prosent straff. Dette betyr at en tilbaketrekking på $ 10 000 kan resultere i ikke bare vesentlig mindre penger i lommen (muligens så lite som $ 6, 500 eller $ 7, 500), men får deg til å forgå evig den utsatte veksten som kunne ha blitt generert av disse eiendelene. 401k vanskeligheter tilbaketrekning fortjeneste kan ikke returneres til kontoen når utbetalingen er gjort.

Ikke-finansielle vanskeligheter 401k Tilbaketrekking

Selv om investoren fortsatt skal betale skatt på ikke-finansielle utmattelser, blir ti prosent straffebyrett frafallet. Det er fem måter å kvalifisere:

Du blir helt og permanent deaktivert.

1. Din medisinske gjeld overstiger 7,5 prosent av din justerte bruttoinntekt.
2. En domstol har bedt deg om å gi midler til din skilt ektefelle, et barn eller en avhengig
3. Du blir permanent avskrevet, opphørt, avsluttet eller pensjonert tidlig samme år som du slår 55 eller senere
4. Du er permanent avskrevet, avsluttet, opphørt eller pensjonert og har etablert en betalingsplan for regelmessige uttak i like store mengder av resten av ditt forventede naturlige liv. Når den første tilbaketrekningen er gjort, må investor fortsette å ta dem i fem år eller til han / hun når opp til 59 1/2, avhengig av hva som er lengre.
5. En tilbaketrekking på 401k bør være en siste utvei. En IRA, for eksempel, har en levetid tilbaketrekking fritak på $ 10, 000 for et hus med ingen strenger festet.

Hva er maksimumsgrensen for bidrag på 401k-kontoen din? Svaret avhenger av planen, lønnen din og regjeringen. Kort sagt er innskuddsgrensen din det laveste beløpet som arbeidsgiveren tillater i prosent av lønnen (for eksempel hvis arbeidsgiveren gir deg 4% av lønnen din, og du tjener før skatt 20 000 dollar, er maksimumsgrensen for innskudd $ 800) eller regjeringens retningslinjer som følger:

401k Maksimale bidragsgrenser

2004: $ 13 000
2005: $ 14 000
2006: $ 15 000
2007: $ 15 500 < 2008: $ 15, 500
2009: $ 16, 500
2010: $ 16, 500 pluss inflasjonsindeks (i trinn på $ 500)
Når år 2010 er nådd, økes maksimumsgrenseverdien basert på endringer i levekostnadene (link url = // begynnerinvest. om .no / od / inflasjonsrate / a / inflasjon. htm] inflasjon) i trinn på $ 500.

Fyll opp bidrag

Hvis du er femti år eller eldre, og arbeidsgiveren tilbyr "innhente" bidrag for 401k, er du kvalifisert til å bidra med ytterligere beløp opp til de maksimale bidragsgrensene som følger: < 401k Maksimale oppsamlingsgrenser for inntekter

2004: $ 3 000

2005: $ 4 000

2006: $ 5 000
2007: $ 5 000
2008: $ 5 000 < 2009: $ 5, 500
2010: $ 5, 500 pluss en inflasjonsindeks (i trinn på $ 500)
Når år 2010 er nådd, økes den totale maksimale bidragsgrensen basert på endringer i kostnadene ved lever (inflasjon) i $ 500 trinn.

En påminnelse om arbeidsgiveravstemmende bidrag og 401k bidragsgrenser
Nok en gang er arbeidsgiveravgift på inntil seks prosent av en ansattes førskattslønn ikke inkludert i bidraget. Hvis du for eksempel er kvalifisert, kan du gjøre et bidrag på 401k på $ 16 500 i 2009, og har arbeidsgiveren fortsatt samsvarer med de første seks prosent av lønnen din. den kampen ville bli deponert utover $ 16, 500 du bidro direkte.