Pensjonsplanens historie

I finansiell rådgiver og radio personlighet Ric Edelmans bok, The Truth About Retirement Plans og IRAs , beskriver han en månedlig levetids inntektsfordel som ble tilbudt soldater under den amerikanske revolusjonen. Hvis en soldat overlevde krigen, ville den kongelige kongressen belønne dem med inntekt for livet. Det ble kalt en pensjon, og den ble tilbudt igjen av den føderale regjeringen i borgerkrigen og hver krig siden.

Strukturen var imidlertid ikke ny. Soldater som tjenestegjorde i det antikke Roma var også garantert inntekt etter at de hadde pensjonert seg. (En økonom tror faktisk at en voksende hær førte til underfinansierte pensjoner, som førte til Romas fall.) Det er også tegn på at pensjon blir tilbudt arbeidstakere i offentlig sektor gjennom historien.

Pensjonsplaner for offentlig sektor

Den første bedrifts pensjonen i USA ble etablert av American Express Company i 1875. Før dette var de fleste selskaper små eller familiedrevne virksomheter. Planen som ble brukt på arbeidstakere som hadde vært med selskapet i 20 års tjeneste, hadde nådd 60 år, og hadde blitt anbefalt for pensjonering av en leder og godkjent av en komité sammen med en styre. Arbeidstakere som fikk det, mottok halvparten av sin årslønn i pensjon, opp til maksimalt $ 500, ifølge Bureau of Labor Statistics.

Bank- og jernbaneselskaper var blant de første som tilbyr pensjon til sine ansatte.

Men ved begynnelsen av 1900-tallet begynte flere store selskaper å vokse og tilby pensjoner. Disse inkluderer Standard Oil, US Steel, AT & T, Eastman Kodak, Goodyear og General Electric, som alle hadde vedtatt pensjonsplaner før 1930. Produksjonsselskaper var de siste som vedtok de nye pensjonsplanene.

Inntektsloven fra 1921 bidro til å stimulere til vekst, ved å fritage bidrag til arbeidstakers pensjon fra føderal bedriftsskatt.

Arbeidsforeninger i 1940-årene ble interessert i pensjonsordninger og presset for å øke fordelene som tilbys. I 1950 hadde nesten 10 millioner amerikanere - eller om lag 25 prosent av den private arbeidsstyrken - en pensjon. Ti år senere i 1960 hadde omtrent halvparten av den private arbeidsstyrken en.

Etter at noen få pensjoner begynte å mislykkes, oppnådde regjeringens vedtatte arbeidslønn for arbeidsledige pensjonsinntekter (ERISA) i 1974 pensjonsplanene sikrere ved å etablere lovlig deltakelse, ansvar og opplysningskrav. For ikke å nevne retningslinjer for inntjening, begrenser inntjeningsplanen innen 10 år eller mindre. Med ERISA kom Pensjonsforsikringsgodkjennelsen, som forsikrer arbeidstakerspørsmål dersom pensjonsordningen mislykkes.

Pensjon = Definert Benefit Plan

Denne typen garantert pensjon ble kjent som en definert ytelsesplan.Arbeidstakere visste nøyaktig hvor mye de ville få i pensjon, fordi det var et bestemt dollarbeløp eller prosentandel av lønn. Dette var noe en førtidsmann kunne planlegge et liv rundt. Og arbeidere som ønsket å spare ekstra egne dollar kunne gjøre det, men private investeringer kontoer var supplerende til pensjon og trygdeordninger.

Pensjonsordninger er svært forskjellige fra det som skjedde etter: innskuddsbaserte planer. I innskuddsbaserte planer, inkludert 401 (k) planer, 403 (b) planer, 457 planer og Sparing Savings Planer, utgjør arbeidstakeren hoveddelen av innskuddene til planen og styrer investeringene innenfor. Disse planene kom inn på bildet i begynnelsen av 1980-tallet, en skattutsatt gave til høyt kompenserte medarbeidere som ønsket å låne mer av deres lønnsslipp fra skatter. Men da de ble populært, overgikk 401 (k) s og andre innskuddsbaserte muligheter raskt ytelsespensjonen som valgplan for store private næringsselskaper.

Kilde: Forskningsinstitutt for arbeidspenger