Hva er netto kontantstrøm og hvordan brukes det?

Hvis du driver en bedrift, er det viktig at du forstår kontantstrømmer for å sikre at bedriften din er lønnsom og har nok kapital til stede. Netto kontantstrøm kan endres fra måned til måned, så det er viktig å regne det regelmessig for å få et nøyaktig bilde av bedriftens suksess.

Netto kontantstrøm er forskjellen mellom et selskaps kontantbetalinger og kontantinnskudd. Det er vanligvis beregnet månedlig, og du finner det på selskapets kontantstrømoppstilling.

Hvis et selskap har en sterk og positiv netto kontantstrøm måned etter måned, regnes det for å være økonomisk sterk, i hvert fall på kort sikt. Hvis den derimot har svak kontantstrøm eller til og med negativ kontantstrøm (det mister penger), så er det økonomisk svakt og kan til og med være i fare for konkurs.

Netto kontantstrøm gir midler et selskap trenger å utvide, investere i forskning eller i nytt utstyr, eller å betale utbytte eller redusere gjeld.

Slik beregner du netto kontantstrøm

Selv om du kan finne netto kontantstrøm på selskapenes kontantstrømoppstilling, er beregning av netto kontantstrøm enkel. Du trenger bare å vite hvor mye et selskap tok inn og hvor mye det betalte ut over en gitt periode.

Her er formelen:

Netto kontantstrøm = Kontantinnbetalinger - Kontantbetaling (i løpet av en periode)

En annen måte å se på netto kontantstrøm er å vurdere kontantstrømoppstillingen og de tre ulike delene, som inkluderer: Kontantstrømmer fra driftsaktiviteter, kontantstrømmer fra investeringsaktiviteter og kontantstrømmer fra finansieringsaktiviteter.

Når du utvikler kontantstrømoppstillingen, er summen netto kontantstrømmer for firmaet. Du kommer til dette svaret ved å legge til resultatene fra hver av de tre ulike delene av setningen. Her er to måter å beregne dette på:

Netto kontantstrøm = Kontantstrømmer fra operative aktiviteter + Kontantstrømmer fra investeringsaktiviteter + Kontantstrømmer fra finansieringsaktiviteter

eller

Netto kontantstrømmer = CFO + CFI + CFF > Hva hvis netto kontantstrøm er lav eller negativ?

Som nevnt ovenfor kan et selskap som har svakt netto kontantstrøm eller negativ netto kontantstrøm muligens være i trøbbel. Selv om et selskap ikke kan opprettholde dårlig netto kontantstrøm i ubestemt tid, kan noen måneder med disse resultatene ikke være et tegn på fare, særlig hvis det er en god grunn til resultatene.

Et selskap kan for eksempel ha lav netto kontantstrøm fordi den investerer i dyrt nytt utstyr, eller betaler for et nytt produksjonsanlegg. I disse tilfellene kan den potensielle oppsiden når det nye utstyret eller anlegget begynner å generere inntekter, godt oppveie ulempen av en midlertidig dårlig balanse.

En netto kontantstrøm som blir mindre måned etter måned kan imidlertid indikere fallende salg eller en reduksjon i fortjenestemarginen, som åpenbart ikke er gode tegn på en bedrift.

Hvis du forvalter en bedrift, må du sørge for at du forstår hvordan du beregner netto kontantstrøm for å sikre at virksomheten din er like lønnsom som du tror det er.